Le réseau crypto russe sanctionné voit 6 milliards de dollars de paiements transfrontaliers

Un système de cryptomonnaie soutenu par le Kremlin déplace de l'argent à une échelle qui effraie les régulateurs. Au moins 6 milliards de dollars y ont transité depuis août après que les États-Unis ont sanctionné certains de ses acteurs. Cela est lié à A7A5, un stablecoin au centre du réseau de paiements transfrontaliers de la Russie.

Le jeton appartient à A7, un système parallèle créé après que les banques de Moscou ont été coupées de l'ordre financier dirigé par les États-Unis suite à l'invasion de l'Ukraine en 2022.

Selon une analyse du Financial Times, plus de 80 % de l'offre d'A7A5 a été détruite et recréée instantanément pour effacer les liens avec un échange sanctionné appelé Grinex, montrant comment le réseau s'est remodelé après la mesure américaine.

Washington a mis Grinex sur sa liste noire en août, le qualifiant de successeur présumé de Garantex, un échange de cryptomonnaies que les États-Unis ont fermé en mars pour « piratage, rançongiciel, terrorisme et trafic de drogue ». Grinex a nié ce lien.

Pourtant, le jour suivant l'application des sanctions, les administrateurs d'A7A5 ont vidé deux portefeuilles liés à Grinex qui détenaient 33,8 milliards de jetons d'une valeur de 405 millions de dollars, en utilisant une instruction appelée « destroyBlackFunds » pour étiqueter les actifs comme « dirtyShares ». De nouveaux jetons pour le même montant ont ensuite été créés dans un nouveau portefeuille, rompant la traçabilité entre les anciens et les nouveaux fonds.

Déplacer des milliards avec de nouveaux portefeuilles et détruire les anciens fonds

Le nouveau portefeuille, nommé TNpJj, a depuis géré 6,1 milliards de dollars de transactions. Cette tactique n'est pas un simple transfert, mais une réinitialisation complète des pièces, rendant plus difficile le lien entre les jetons mis sur liste noire et les propres.

Le 10 mars, 4,5 milliards de jetons A7A5 ont été transférés entre quatre portefeuilles en dix minutes dans un effort pour acheminer les fonds vers Grinex après l'action des États-Unis contre Garantex. Le 6 mai, l'un de ces portefeuilles a financé une nouvelle adresse, TChBA.

Le 14 août, les États-Unis ont sanctionné deux portefeuilles, l'un lié à Garantex et l'autre à Grinex. Le 15 août, les fonds dans TChBA ont été détruits et remintés dans TNpJj. Le 2 septembre, le même schéma s'est répété lorsque les fonds de TAhi7 ont été transférés dans TNpJj, qui avait alors déplacé environ 6 milliards de jetons A7A5.

L'activité sur TNpJj reflète les anciens portefeuilles. Il partage 11 contreparties et exécute des transferts pendant les heures de travail à Moscou, atteignant un pic entre 10 h et 12 h heure locale avec peu de mouvement la nuit ou le week-end.

Le chatbot d'A7A5 fonctionne « les jours de semaine de 10 h à 20 h heure de Moscou », et les clients peuvent acheter le jeton en espèces à la « section de gré à gré de Grinex » à l'intérieur d'un gratte-ciel de Moscou. Garantex utilisait précédemment la même adresse — Federation Tower, 14e étage.

La Russie formalise A7A5 et construit un système de paiement alternatif mondial

A7A5 fonctionne sur les blockchains Tron et Ethereum. Ses opérateurs semblent avoir tiré les leçons du démantèlement de Garantex, lorsque Tether a gelé 28 millions de dollars liés aux portefeuilles de Garantex.

La pièce est enregistrée au Kirghizistan, que Moscou qualifie de juridiction « amie ». Son émetteur, Old Vector, a également été mis sur liste noire par les États-Unis en août. La semaine dernière, la Russie a accordé à A7A5 le statut officiel d'actif financier numérique.

Les exportateurs et les importateurs peuvent désormais l'utiliser officiellement via une plateforme détenue par Promsvyazbank, qui garantit chaque jeton par un rouble. Promsvyazbank, un prêteur de la défense propriété de l'État déjà sous sanctions, détient une participation de 49 % dans le réseau A7, qui s'étend en Afrique.

Le PDG de la banque, Petr Fradkov, a déclaré au président Vladimir Poutine : « nous créons un système de règlements transfrontaliers basé sur A7 ».

Le réseau a également reçu de gros prêts de VEB, une banque russe de développement de l'État. Ilan Șor, propriétaire majoritaire et PDG d'A7, un oligarque moldave fugitif vivant à Moscou, affirme que le réseau a déplacé plus de 86 milliards de dollars en 10 mois.

Deux professionnels de la finance ont déclaré au Financial Times que le réseau A7 pourrait déjà représenter une part significative du marché des paiements transfrontaliers de la Russie. Outre la crypto, A7 gère également des paiements via des lettres de change.

Le Centre for Information Resilience, un groupe de recherche basé à Londres, a déclaré que « A7 s'étend à un rythme rapide, financé en grande partie par des prêts d'institutions étatiques russes » et a prédit que l'économie de guerre de la Russie augmenterait la « signification politique » du réseau en permettant les exportations.

En juin, un représentant d'A7A5 a déclaré au FT qu'ils n'avaient « coopéré qu'avec l'équipe technique d'A7 au début » avant de « décider de se séparer complètement » en mai. Șor a déclaré à Kommersant le mois dernier : « nous avons créé une entreprise transparente et honnête : nous payons des impôts et opérons ouvertement », et a ajouté que d'autres pays montrent un intérêt pour ce « système de paiement alternatif qui est bénéfique pour l'État russe ».