По сообщению The Wall Street Journal, компания Berkshire Hathaway ведет переговоры о сделке по приобретению нефтехимического подразделенияdentPetroleum примерно за 10 миллиардов долларов.
Это будет крупнейшая покупка конгломерата с момента приобретения компании Alleghany за 11,6 миллиарда долларов в 2022 году, и, как сообщает Journal, соглашение может быть достигнуто в течение нескольких дней.
dentOccidental в первую очередь известна своим нефтегазовым бизнесом и имеет рыночную капитализацию около 46 миллиардов долларов. Ее крупнейшим акционером уже является Berkshire Hathaway.
В центре переговоров находится подразделение OxyChem, которое производит и продает химические вещества, используемые для хлорирования воды, переработки батарей и производства бумаги. За 12 месяцев, закончившихся в июне, объем продаж этого подразделения составил почти 5 миллиардов долларов.
Если сделка состоится, это станет вторым крупным шагом Уоррена Баффета в химическую отрасль после того, как в 2011 году Berkshire Hathaway приобрела компанию Lubrizol почти за 10 миллиардов долларов, включая долг.
«Berkshire никогда не будет отдавать предпочтение владению cash , перед владением успешными предприятиями, независимо от того, контролируются они или находятся в их частичной собственности», — написал ранее в этом году.
Berkshire Hathaway расширяет свои инвестиции в химическую промышленность, ведя переговоры с Occupydent
В воскресенье Financial Times сообщила , dent al ведет переговоры о продаже OxyChem за 10 миллиардов долларов, не называя покупателя. Последний раз Berkshire Hathaway заключала крупную сделку в 2022 году, когда согласилась приобрести страховую компанию Alleghany.
Уоррен впервые заинтересовался компанией Occidental в 2019 году, когда генеральный директор Вики Холлаб пыталась перебить предложение Chevron о покупке Anadarko Petroleum. На встрече, организованной главой Bank of America Брайаном Мойниханом, Холлаб отправилась в Небраску, чтобы встретиться с Уорреном. После этого его компания согласилась приобрести привилегированные акции Occidental на сумму 10 миллиардов долларов, чтобы поддержать свое предложение в размере 38 миллиардов долларов.
С тех пор финансовое положениеdentколебалось. Сделка с Anadarko оставила компанию с большими долгами и вызвала критику со стороны инвестора-активиста Карла Икана. Уоррен увеличил свою долю после ухода Икана и в конечном итоге стал владельцем около 28% компании.
В последнее время акцииdentнаходятся под давлением из-за снижения цен на нефть. Для поддержания стабильного финансового положения компания распродает непрофильные активы. К августу она сообщила о погашении долга в размере 7,5 миллиардов долларов.
Компания Berkshire Hathaway размещает рекордные cash средства на фоне смены руководства
Тем временем, по состоянию на конец июня, Berkshire Hathaway держала рекордные 344 миллиарда долларов cash и казначейскими векселями. Уоррен неоднократно заявлял, что компания предпочитает покупать целые предприятия, несмотря на то, что найтиtracвозможности для этого было сложно.
Потенциальная сделка с OxyChem позволит Berkshire Hathaway направить часть своих cash резервов на приобретение крупного действующего актива, вместо того чтобы держать вложенные средства в виде эквивалентных cashинвестиций. Уоррен готовится уйти в отставку с поста генерального директора в конце года и передать управление Грегу Абелю, хотя сам останется председателем совета директоров.
Если эта сделка состоится, это подчеркнет давнее участие Уоррена вdentи его готовность расширить свои активы за пределы традиционных инвестиций в энергетический сектор.
Эти переговоры также являются данью уважения стратегииdentпо привлечению cash путем продажи активов при одновременном сокращении долга, а также продолжающемуся поиску Berkshire Hathaway предприятий, соответствующих ее размеру и ресурсам.
