Embora o volume de stablecoins possa vir de atividades automatizadas, o uso de bots ainda impulsiona o sucesso DeFi

Obter dados precisos na blockchain é um desafio, mas é fundamental para estimar a atividade real e o volume de negociação. As stablecoins são uma importante métrica de atividade, tanto em termos de volume de negociação quanto de transações. 

As operações de swap descentralizadas, a mineração de liquidez e os empréstimos exigem interações on-chain comtracinteligentes. Esse volume de transações, no entanto, não reflete as liquidações de negociações. Um estudo recente da Bloomberg e da Allium Labs mostra que os volumes de stablecoins frequentemente não são relatados com precisão, com cerca de 90% da atividade sendo impulsionada por ações automatizadas ou bots. 

A blockchain TRON registra pico de atividade em USDT

A precisão dos relatórios pode sermatic quando um conjunto de moedas é usado em múltiplas transações, levando à dupla contagem. Quando as transações com stablecoins atingiram os níveis da Visa, ficou claro que era necessário realizar mais pesquisas. 

No entanto, pessoas físicas ou jurídicas podem não estar vinculadas aos volumes reportados na blockchain. A discrepância mais facilmente visível é entre os volumes não ajustados e ajustados, com base na metodologia da Visa e da Allium. O valor ajustado corresponde a cerca de 10% do valor não ajustado, considerando transferências repetidas dos mesmos fundos.

As stablecoins existem em diversas blockchains, com foco especial em DeFi. Os ativos baseados em TRON, incluindo o USDT, também baseado em TRON, desempenham um papel significativo no ecossistema, além Ethereum.

A rede TRON possui o maior número de transações e valor já registrados. O USDT, criptomoeda baseada em TRON, teria movimentado US$ 5,42 trilhões desde o início de 2023, com quase um bilhão de transações nesse mesmo período.

Em segundo lugar, a versão do USDT na Binance movimentou cerca de US$ 759,9 milhões em transações desde 2023, embora seu valor total seja de apenas US$ 671 bilhões. O alto nível de atividade pode indicar que algumas das transações foram micropagamentos ou automatizadas por bots.

Volumes de stablecoins nas duas maiores redes

A maioria das blockchains de camada 1 e 2 mais proeminentes lançou stablecoins, especialmente o USDT. Essas versões fornecem pares descentralizados ou servem como garantia. Mas mesmo em 2024, as stablecoins ainda estão concentradas no Ethereum e TRON, com um crescimento mais notável para Solana. 

A maior parte do crescimento significativo da oferta ocorre por meio da impressão Ethereum ou TRON. Essa métrica também pode ser usada para avaliar o sentimento do mercado e a prontidão para negociar. 

As stablecoins em outras blockchains têm uma oferta muito menor e um efeito potencialmente limitado sobre a atividade. 

Os bots prejudicam o espaço DeFi ou ajudam na automação?

O uso de bots é um fato bem conhecido no mercado de criptomoedas. Algumas interações com DEXs outracinteligentes são rápidas demais para serem acompanhadas por humanos. Outras atividades foram automatizadas para evitar movimentos indesejados do mercado. 

Negociações, compra e venda de NFTs ou garantias automatizadas não prejudicam o espaço DeFi , mas sim aumentam seu potencial. Até mesmo traders iniciantes podem se familiarizar com a automação escolhendo tokens de bots do Telegram. 

A atividade DeFi mede tanto as transações quanto as carteiras ativas. Durante alguns períodos, as transações e negociações aumentam sem um aumento correspondente no número de usuários. Essa discrepância pode sugerir o uso de bots. 

A maioria dos protocolos descentralizados não se opõe imediatamente ao uso de bots. O único problema para atividades automatizadas por bots reside nos jogos descentralizados, onde os desenvolvedores buscam atrair usuários reais, com uma única carteira vinculada a umadentverificada. 

Mas, em projetos que não exigem KYC (Conheça Seu Cliente), o uso de múltiplas carteiras e bots continua sendo uma estratégia viável.

Os volumes de bots não são realmente falsos

Os volumes gerados por bots não são necessariamente falsos. Na verdade, podem estar vinculados a carteiras pessoais e funcionar como ferramentas para negociação rápida. Os bots do Telegram competem para fornecer esses serviços integrados, nos quais os usuários não precisam ordenar transações manualmente. 

Serviços automatizados como o BonkBot já processaram mais de US$ 5,5 bilhões em negociações ao longo de sua existência. Os bots também ajudaram a impulsionar a mais recente tendência de tokens meme, minimizando o tempo entre a decisão de compra e a efetivação da transação. 

A negociação por bots ocorre em redes que oferecem um setor DeFi robusto e taxas de negociação baixas. Os bots MEV e Telegram funcionam nas Solana, Arbitrum, Base, Avalanche e Binance Smart Chain.