UBS rejette les appels à réduire la banque malgré la pression réglementaire suisse

S'exprimant vendredi, le haut dirigeant de UBS, Sergio Ermotti, a déclaré que la banque ne réduirait pas sa taille, malgré les appels des régulateurs suisses pour consolider sa stabilité à la suite de l'acquisition de Credit Suisse.

Ermotti a exprimé sa confiance que UBS et les régulateurs à Berne puissent trouver un compromis viable et a souligné que la réduction de la taille de la banque ne serait pas dans son meilleur intérêt. Il a déclaré, « Réduire la taille de la banque n'est pas une stratégie. »

Ermotti a précisé que UBS a l'intention de rester en Suisse

UBS a fait face à plusieurs mesures introduites en juin pour protéger la Suisse si son seul prêteur mondial était sous pression financière. Une proposition obligerait UBS à augmenter la capitalisation de ses unités non suisses de 60 % à 100 % pour absorber les pertes étrangères. Cependant, les analystes mettent en garde contre le fait que le respect de cette exigence pourrait obliger la banque à mettre de côté 24 milliards de dollars supplémentaires, limitant sa capacité à retourner du capital aux actionnaires.

Selon les rapports, la banque élaborait des plans de contingence et explorait même la possibilité de déplacer son siège social à l'étranger. En juillet, des sources familiarisées avec la question ont affirmé que le prêteur suisse envisageait de déplacer sa base à Londres. En même temps, ils ont déclaré que la banque avait soulevé des préoccupations internes selon lesquelles les règles proposées pourraient la laisser vulnérable à une prise de contrôle étrangère. Néanmoins, Ermotti a plus tard déclaré que la banque reste engagée à rester en Suisse.

Lors d'une conférence d'affaires ce vendredi, le dirigeant a maintenu que la force de UBS réside dans sa portée mondiale et a affirmé que la réduction serait le mauvais mouvement. Il reste confiant qu'un terrain d'entente peut être trouvé qui épargne la banque d'avoir à mettre de côté des milliards de dollars supplémentaires en capital en vertu des règles proposées.

Cependant, selon des initiés, le prêteur s'attend désormais à manquer sa cible de réduction de la main-d'œuvre avant de terminer le Credit Suisse fusion l'année prochaine. Depuis le début de 2024, la banque a réduit environ 1 300 postes chaque trimestre, laissant sa main-d'œuvre à plus de 105 000 employés à temps plein en juin. Cependant, la banque est peu susceptible d'atteindre sa cible interne au rythme actuel des réductions.

Bien que la banque n'ait pas officiellement partagé sa cible d'effectifs, selon le Financial Times, des initiés ont déclaré que les dirigeants souhaitent réduire le personnel total à 85 000 d'ici la fin du processus d'intégration.

UBS travaille sur la réduction des coûts avant l'intégration complète de Credit Suisse

Le CFO de UBS, Todd Tuckner, a dit aux analystes en août que les efforts de réduction des coûts seraient partagés également entre les économies technologiques et liées à la main-d'œuvre. L'acquisition de Credit Suisse a apporté environ 45 000 employés supplémentaires, portant le personnel total à plus de 119 000 à son pic. Cependant, environ 14 000 emplois à temps plein ont été supprimés.

Ermotti, plus tôt cette année, a déclaré UBS qu'il connaît environ 7 % de rotation naturelle annuellement, mais selon un initié, le taux de départ a diminué, rendant la réduction de la main-d'œuvre plus difficile. Néanmoins, la banque s'est concentrée sur la mobilité interne, avec plus des deux tiers des postes vacants en Suisse pourvus en interne l'année dernière.

En août, le prêteur a transféré plus d'un million de clients de détail de Credit Suisse aux systèmes de UBS, entraînant des pertes d'emplois domestiques. Cependant, les économies complètes ne seront pas reflétées jusqu'à ce que les anciens systèmes de la banque, restant des plateformes héritées de Credit Suisse, soient complètement retirés après mars 2026. UBS s'était déjà engagé à faire des réductions au fil du temps, principalement par attrition, retraite anticipée, internalisation des rôles externes et coaching pour ceux qui sont affectés pour aider leurs carrières.