La DFSA de Dubaï interdit les jetons de confidentialité alors que l’USDe sort du cadre des stablecoins

Le régulateur financier de Dubaï a interdit les cryptomonnaies axées sur la confidentialité dans sa principale zone économique spéciale financière, invoquant des risques de blanchiment d’argent et de sanctions, à la suite de la refonte du livre des règles sur les actifs numériques de l’Émirat et du transfert des responsabilités d’approbation des jetons aux entreprises.

L’Autorité des services financiers de Dubaï (DFSA) a indiqué que l’interdiction s’applique dans le Centre financier international de Dubaï (DIFC), affectant les banques, les gestionnaires d’actifs et les entreprises de cryptoactifs opérant au Moyen-Orient, en Afrique et en Asie du Sud. Le cadre réglementaire actualisé des jetons cryptographiques est entré en vigueur lundi, a confirmé la DFSA.

Les jetons orientés vers la confidentialité sont récemment revenus sur le devant de la scène des marchés, avec un intérêt renouvelé pour le trading poussant des pièces comme Zcash et Monero à des sommets annuels. Malgré ce regain d’intérêt, la DFSA estime que les caractéristiques structurelles des jetons de confidentialité les rendent incompatibles avec les contrôles internationaux de lutte contre la criminalité financière.

Jetons de confidentialité non conformes aux règles de la DFSA et aux normes internationales 

L'interdiction de la DFSA couvre toutes les activités impliquant des actifs cryptographiques axés sur la confidentialité dans ou depuis le DIFC, y compris le trading, la promotion, la gestion de fonds et les produits dérivés. Le régulateur a déclaré que ces actifs présentent des risques inacceptables pour les entreprises qui doivent respecter les normes mondiales en matière de lutte contre le blanchiment d'argent et de filtrage des sanctions.

Elizabeth Wallace, directrice adjointe chargée de la politique et des affaires juridiques à la DFSA, a déclaré aux journalistes que cette décision était inévitable pour une juridiction qui tente de susciter l'intérêt des institutions et des particuliers dans l'industrie des cryptomonnaies.

« Les jetons de confidentialité possèdent des fonctionnalités permettant de masquer et d'anonymiser l'historique des transactions ainsi que celui des détenteurs. Il est presque impossible pour les entreprises de se conformer aux exigences du Groupe d'action financière (GAFI) si elles négocient ou détiennent des jetons de confidentialité », a estimé Wallace.

Selon la directrice adjointe de la DFSA, le problème réside dans l'exigence du Groupe d'action financière (GAFI) selon laquelle les entreprises doivent être en mesure d'identifier tous les éléments d'une transaction cryptographique. Cela inclut à la fois l'initiateur et le bénéficiaire, des informations que les cryptomonnaies de confidentialité cachent délibérément. 

« La plupart des exigences relatives à la lutte contre le blanchiment d'argent et à la criminalité financière ne seraient pas respectées si vous vous engagez dans des jetons de confidentialité », a-t-elle déclaré.

L'interdiction des jetons de confidentialité par la monarchie fédérale arabe survient alors que Monero a atteint son niveau de prix record historique lundi, portant le jeton à seulement 8 $ de 600 $. Ce prix représente le point le plus élevé pour Monero en huit ans, après une précédente poussée à 542 $ en janvier 2018, selon CoinGecko. de données. 

Au moment de la rédaction de cet article, le jeton avait gagné 15 % en une seule journée et environ 33 % sur la semaine, prolongeant une tendance qui a débuté fin l'année dernière. Bien que Zcash ait attiré la majeure partie de l'attention au quatrième trimestre, les traders avaient déjà commencé à se réorienter vers Monero au début de la nouvelle année.

Les règles de Dubaï s'étendent aux stablecoins, les cryptos adossées à des devises fiduciaires sont acceptées

Les jetons de confidentialité ne sont pas les seuls actifs concernés par les règles actualisées, car le régulateur a affiné sa définition de ce qui qualifie un actif cryptographique de référence fiduciaire conforme. La DFSA a réservé la colonne « jetons cryptos fiduciaires » aux actifs adossés à des devises et garantis par des réserves liquides capables de répondre aux demandes de rachat pendant les périodes de stress du marché. 

« Des choses comme les stablecoins algorithmiques, c'est un peu moins transparent sur leur fonctionnement et sur la possibilité de les racheter », a déclaré Wallace, ajoutant que la position de la DFSA est très similaire aux préoccupations réglementaires mondiales concernant les risques de rachat et de garantie des actifs.

Interrogée sur Ethena, la directrice a soutenu que le jeton ne répondrait pas à la définition de stablecoin du DIFC et « serait considéré comme un jeton crypto ». Elle a ajouté que bien qu'Ethena ne soit pas interdite, elle sortirait du traitement réglementaire accordé aux stablecoins adossés à des devises fiduciaires.

Au-delà des catégories d'actifs spécifiques, le cadre réglementaire révisé des jetons cryptographiques apporte un changement dans la manière dont les actifs cryptographiques sont approuvés pour une utilisation au sein du DIFC. La loi exigeait que les organismes de surveillance publient une liste de jetons approuvés, mais la DFSA va désormais exiger que les entreprises licenciées examinent si les actifs cryptographiques qu'elles prévoient de lister sont adaptés à leur activité et à leurs clients.

Les entreprises doivent documenter ces évaluations et les maintenir sous revue continue, transférant la responsabilité du régulateur directement aux participants du marché. 

« Les retours des entreprises indiquaient que le marché avait évolué. Elles-mêmes ont évolué et sont devenues plus familières avec la réglementation des services financiers, et elles souhaitent avoir la capacité de prendre cette décision elles-mêmes », a conclu Wallace.