TRON de Justin Sun se presenta ante la SEC para recaudar hasta mil millones de dólares a través de valores mixtos

TRON ha presentado la documentación ante la Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos para registrar hasta mil millones de dólares en valores.

El registro del Formulario S-3 permite a la empresa captar capital ofreciendo una combinación de acciones ordinarias, acciones preferentes, warrants, deuda, derechos o unidades agrupadas. TRON no reveló fechas, precios ni planes específicos para la oferta.

Según la presentación ante la SEC, TRON tomó esta decisión apenas unas semanas después de completar una inversión privada de 100 millones de dólares en un acuerdo de capital público el 16 de junio. Ese acuerdo implicó la venta de 100.000 acciones preferentes de Serie B, cada una valorada en 1.000 dólares y convertibles en un total de 200 millones de acciones ordinarias a 0,50 dólares por acción, junto con 220 millones de warrants.

Los warrants coinciden con el precio de conversión y vencen en dos años. El 28 de junio, el inversor pagó íntegramente en tokens TRX, valorados según el precio de cierre del 15 de junio, y depositados en una billetera de custodia creada por BiT Global Trust Limited, una firma fiduciaria registrada en Hong Kong.

Los fondos TRX ahora son gestionados por la junta directiva de TRON, y Zhihong Liu, uno de los nuevos directores, también forma parte de la junta de BiT Global. Hasta que los accionistas voten lo contrario, las acciones preferentes tienen un límite de conversión del 19,99 %. «Esto proporciona al inversor apalancamiento sin sobrepasar los umbrales de control», afirmó Liu, director y asesor sénior de TRON.

TRON lanza una nueva junta, nuevos términos y una mayor apuesta en TRX

El acuerdo de junio trajo consigo cambios internos. Justin Sun firmó un Acuerdo de Asesoría con la empresa como parte del acuerdo. Su padre, Weike Sun, es propietario de la entidad inversora y fue nombrado Presidente del Consejo de Administración ese mismo día.

Zhihong Liu y Zi Yang también se unieron a la junta directiva. Liu, de 59 años, ocupó anteriormente altos cargos en Ant Financial, Fidelity y Nomura, mientras que Yang, de 27 años, trabaja en múltiples proyectos de blockchain y lidera las operaciones de TronScan.

Las acciones de la Serie B tienen un poder de voto igual al número de acciones ordinarias en las que se convierten. Sin embargo, el derecho de voto está limitado al 19,99 % hasta la aprobación de los accionistas.

La compañía confirmó que cualquier división de acciones, dividendos o transacción fundamental generará ajustes en las condiciones de conversión y ejercicio. Si se produce dicha transacción, el inversor puede exigir un pago cash Black-Scholes basado en los warrants. TRON no tiene previsto cotizar estos valores en ninguna bolsa estadounidense.

El acuerdo de junio también incluyó cambios en lostraclaborales de altos ejecutivos, como el director ejecutivo Richard Miller, el director financiero Douglas McKinnon, eldent Taft Flittner y la vicepresidenta Deborah McDaniel-Hand. Los cuatro acordaron no renunciar ni solicitar indemnizaciones por la oferta de PIPE.

También acordaron que cualquier bonificación se basará únicamente en el TRON, específicamente en sus productos de consumo, y no en sus operaciones con criptomonedas. McKinnon renunció a su puesto en la junta directiva, pero continuó como director financiero. «No hay conflicto de intereses. Mi prioridad es la estabilidad operativa», declaró en el informe 8-K.

Una oferta similar se había cerrado apenas unas semanas antes. El 21 de mayo, TRON vendió 5.000 acciones preferentes de Serie A a otro inversor por 5 millones de dólares. Estas acciones son convertibles en 8,9 millones de acciones ordinarias a 0,56 dólares y venían acompañadas de 8,9 millones de warrants a 0,65 dólares, con vencimiento a dos años.

Los warrants de la Serie A incluyen límites de participación del 4,99 % o del 9,99 %, según la elección del titular. El 22 de mayo, TRON presentó el Certificado de Designación requerido y corrigió el precio de conversión al día siguiente.

Dominari Securities actuó como agente colocador en las ofertas de mayo y junio. Recibió $100,000 en gastos y 535,714 warrants de agente colocador por la operación de mayo, además de otros $50,000 en gastos por la ronda de junio.