La Asociación de la Industria de Futuros pide la regulación del uso de la IA en los mercados de derivados

La Asociación de la Industria de Futuros (FIA) envió una solicitud sustancial a la Comisión de Comercio de Futuros de Materias Primas (CFTC) para considerar limitar la regulación de la IA a los casos de uso en los que se emplearía la IA, en lugar de regular la propia IA. Esta propuesta de recomendación, presentada en una carta conjunta a ASME, BIS y el Grupo de Trabajo de Tecnología de la FIA (FIA PTG), insta a adoptar un enfoque tecnológicamente neutral que otorgue una importancia fundamental a los insumos y los casos de uso.

Regulación tecnológicamente neutral

El punto principal de la carta de la FIA es desarrollar un marco regulatorio centrado en los resultados, más que en la técnica específica de IA utilizada. Nos gusta esta opción porque es la mejor y la más rápida manera de abordar los problemas de reducción de riesgos asociados con la IA en el mercado de derivados. La FIA señala que no es necesario un conjunto diferente de normas o estándares de orientación para detallar elementos específicos de control o supervisión que mantengan la integridad y la resiliencia del mercado, ya que lo ofrecido por la CFTC es suficiente para el propósito. En ese caso, sería prudente evaluar si dichas regulaciones generales podrían aplicarse a los casos de uso de los sistemas de IA antes de decidir sobre la necesidad de nuevas regulaciones específicas para la IA.

Regulación de la tecnología de IA 

La FIA, entre otras cosas, identificó el enfoque en el problema de definir la IA como uno de los aspectos más desalentadores. Entre los defectos de intervenir en el campo demasiado amplio de la regulación de la IA está la necesidad de definir la IA de manera integral y concisa, una tarea que no solo es extremadamente difícil, sino también que consume mucha energía. La carta enfatiza que diferenciar la IA de manera que pueda distinguirse claramente de otras tecnologías parece muy difícil y que podría requerir grandes gastos. 

La FIA interpreta la posición de la CFTC como más general que concreta; por lo tanto, la FIA sugiere una perspectiva específica sobre los casos de uso de la IA en los que la CFTC podría adoptar un enfoque práctico para la regulación. Según la FIA, la aplicación de la IA en los mercados de derivados no se limita a ningún caso de uso particular y está cambiando en este momento. Tales casos de uso amplios pueden ejemplificarse en la transcripción de datos, estrategias de negociación, procedimientos de cumplimiento y controles de sistemas. Además, las primeras aplicaciones de la IA implican principalmente actividades relacionadas con no consumidores distintos de servir a los consumidores finales, ya que la amplia gama de aplicaciones no se restringe solo a ciertas industrias.

Gobernanza y controles adaptados 

El aspecto principal de la Autoridad de Instrumentos Financieros abordado dentro del mismo contexto es la necesidad de personalizar la gobernanza y los controles de la IA según las naturalezas particulares de las empresas. La carta indica que el mecanismo de configuración debe depender de factores como el tipo de operación comercial, el tamaño o la escala de la operación y el grado de complejidad del negocio.

Por ejemplo, en lugar de un Director de TI especializado en IA, algunas universidades prefieren delegar este rol a su Comité de IA, teniendo en cuenta algunas situaciones y condiciones únicas. Esta flexibilidad se considera crucial para hacer manejables los riesgos de gestión de la IA; así, las empresas pueden personalizar la operación de la IA para adaptarse a sus circunstancias comerciales únicas. Basándonos en la carta de la FIA a la CFTC, podemos entender por qué regular las aplicaciones de IA en el mercado de derivados es tan significativo e imperativo. 

Al elegir un enfoque independiente de la tecnología, que se basa en la aplicación de la IA o incluso en el nivel de resultados, los reguladores pueden resolver los riesgos sin involucrarse en las molestias relacionadas con la definición y la regulación de la propia IA. Aunque la regulación puede ser específica del sitio y requiere diversos requisitos comerciales, sigue siendo uno de los principales obstáculos que enfrenta la IA en este sector. La CFTC seguirá recopilando información y observando las consecuencias. A medida que la FIA, una asociación de la industria, y otras partes interesadas hagan sus contribuciones, se definirán las implicaciones de la IA y el entorno regulatorio.