El Préstamo Descentralizado (DeFi Lending) sigue siendo el sector de criptomonedas más observado incluso después del crash del mercado
- El préstamo DeFi es uno de los sectores de criptomonedas más vigilados, con una narrativa sólida y actividad económica real, según datos de TokenTerminal.
- Aave sigue siendo el protocolo clave, atrayendo valor de manera similar al ciclo alcista de 2021.
- El préstamo DeFi liquidó 100 millones de dólares en los últimos días, ya que las ballenas redujeron sus préstamos a un nivel de liquidación más bajo para la garantía en ETH.
El préstamo de criptomonedas es el sector más investigado según los datos de Token Terminal. El préstamo DeFi aún mantiene más de 38.000 millones de dólares en varias bóvedas, y ha sido clave para aprovechar el valor de Ethereum (ETH) y las altcoins.
El préstamo de criptomonedas a través de protocolos DeFi sigue siendo uno de los sectores más observados. El sector vio entradas de dinero inteligente de ballenas, y sigue siendo observado de cerca por datos que señalan crecimiento. El préstamo DeFi en su conjunto aumentó su capitalización de mercado en un 3,7 %, expandiéndose a más de 5.400 millones de dólares. El préstamo es un subconjunto del DeFi general, que ha permanecido relativamente resiliente durante el reciente crash del mercado.
El valor total bloqueado en el préstamo DeFi subió a 38.110 millones de dólares desde mínimos de 37.000 millones de dólares en la semana pasada. El préstamo DeFi sigue siendo adaptable a las condiciones cambiantes del mercado, con fondos fluyendo de nuevo ante señales de recuperación del mercado. El DeFi sigue siendo un proxy para todo el mercado de criptomonedas, ya que depende de una dirección alcista general.
Aave (AAVE) es una vez más el líder, expandiendo su valor bloqueado en un 5,22 % durante la noche. El protocolo también está entre los mayores usuarios de gas, con más de $231K en tarifas de gas durante los días de alta actividad. Como resultado, Aave tiene uno de los mayores incentivos de tokens, especialmente en los días con mayor volumen de transacciones. El 3 de abril, Aave distribuyó 1,63 millones de dólares en incentivos de tokens. Por esta razón, Aave es uno de los pocos protocolos con días de ganancias negativas debido a la redistribución.
El protocolo lleva más de 17.000 millones de dólares en valor bloqueado, recuperando fácilmente los niveles del mercado alcista de 2021. AAVE se recuperó a 131,45 dólares mientras los compradores regresaban al protocolo en expectativa de más crecimiento y recompras de tokens. Aave también quedó relativamente ilesa por la ronda más reciente de liquidaciones de DeFi, la mayoría de las cuales afectaron a usuarios de Maker/Sky con grandes posiciones en Ethereum.
El préstamo DeFi se convierte en el mayor productor de tarifas
El préstamo DeFi también está entre los principales productores de tarifas en criptomonedas. El flujo regular de préstamos y stablecoins, así como las tarifas a los prestamistas, construye actividad económica en la cadena.
Aave estuvo en el top 10 de generadores de tarifas, con más de 1,67 millones de dólares en ingresos brutos diarios por actividad de préstamo y préstamo. En total, los principales protocolos de préstamo DeFi produjeron más de 291 millones de dólares en tarifas durante el último trimestre, según proyectos seguidos de TokenTerminal. Los 3 principales proyectos en interés de usuarios y rendimiento incluyen Aave, Morpho Labs y Spark Protocol, que actualmente tienen las bóvedas más activas.
Por ahora, el préstamo basado en Ethereum sigue siendo un sector líder, pero el modelo también es importante en el ecosistema de Solana. Kamino Lend bloquea 1.540 millones de dólares y es capaz de emitir préstamos contra una garantía de tokens meme.
No todos los protocolos de préstamo DeFi tienen el mismo perfil. Algunos sirven como proveedores de bóvedas, como es el caso de Aave. Otros tienen un mayor volumen de stablecoins, con Sky Protocol y Curve Finance convirtiéndose en los líderes.
El préstamo DeFi enfrentó 100M en liquidaciones
El préstamo DeFi es observado de cerca por su capacidad para sobrevivir a las liquidaciones basadas en el valor de ETH. A medida que ETH se recuperó a 1.572,29 dólares, parte de la presión de liquidación se disipó.
Actualmente, Aave tiene 18,5 millones de dólares amenazados por liquidación dentro del 20 % de los niveles de precio actuales. Sky Protocol, con su gama más amplia de bóvedas, tiene más de $849M en posiciones amenazadas por liquidación.
La reciente caída de precio de ETH redujo el nivel general de liquidaciones a un nuevo rango. La mayor parte de la nueva liquidez en los pools de préstamo tiene un precio de liquidación de 905,02 dólares por ETH. En los últimos días, el mercado de préstamos liquidó más de 100 millones de dólares de bóvedas sobrecolateralizadas. Actualmente, los préstamos totales que son liquidables han bajado a 1.000 millones de dólares. El valor de los préstamos se redujo por una mezcla de liquidaciones y reembolsos con colateral añadido.
Si estás leyendo esto, ya vas por delante. Mantente así con nuestro boletín.
Aviso de responsabilidad. La información proporcionada no es un consejo de trading. Cryptopolitan.com no asumimos responsabilidad alguna por las inversiones realizadas basándose en la información proporcionada en esta página. Recomendamos encarecidamente la investigación independiente y/o la consulta con un profesional calificado antes de tomar cualquier decisión de inversión.
Hristina Vasileva
Hristina Vasileva se especializa en noticias sobre DeFi, negocios y economía. Se graduó de la Universidad de Sofía con una maestría en Filosofía, después de completar una licenciatura de 4 años en Administración de Empresas, Periodismo y Comunicación Masiva. Ha trabajado para uno de los principales periódicos del país, cubriendo materias primas y resultados corporativos. Actualmente, Hristina es autora de noticias colaboradora en Cryptopolitan.
