O Cazaquistão está avançando na integração de ativos digitais em seu sistema financeiro, com o Banco Nacional apoiando a proposta dos parlamentares de criar uma reserva estatal de criptomoedas. Isso representa um dos esforços mais concretos até o momento por um país da Ásia Central para conferir aos ativos digitais um lugar formal nas finanças públicas.
O projeto de lei sobre a criptoeconomia ainda não foi aprovado. No entanto, segundo Timur Suleimenov, presidente do Banco Nacional , o grupo de trabalho já está preparando uma estratégia para estabelecer e alterar uma reserva para criptomoedas.
A ideia é constituir a reserva numa nova subsidiária do Banco Nacional, cujas principais atividades incluiriam ativos não tradicionais, como moedas digitais e investimentos baseados em blockchain.
“A prática internacional demonstra que as fontes para tal reserva podem incluir criptoativos confiscados, bem como criptomoedas mineradas por uma mineradora de criptomoedas parcialmente detida pelo governo”, escreveu Suleimenov em resposta oficial a uma consulta parlamentar.
Mas, para criar tal reserva, Suleimenov afirmou que seriam necessárias alterações na legislação financeira. Essas alterações determinariam o estatuto jurídico da reserva de criptomoedas, estabeleceriam as regras para o seu depósito e gestão e definiriam os fundamentos de como o governo poderia utilizá-la.
Governo reprime mercado cinza de criptomoedas
Com o rápido crescimento do setor de criptomoedas no Cazaquistão, o governo tem intensificado as medidas para combater o uso indevido e as transações ilegais. Um novo projeto de lei está sendo elaborado para controlar de inteligência artificial (IA) na negociação de ativos digitais.
A legislação provavelmente imporá responsabilidade administrativa e criminal para operações com criptomoedas fora dos formatos prescritos pelo Estado. O objetivo é limitar o crescimento de mercados cinzentos , que se tornaram uma preocupação para os reguladores.
As novas regras complementarão as leis atuais do Cazaquistão, que permitem a negociação de criptomoedas apenas por meio de plataformas licenciadas que operam dentro do Centro Financeiro Internacional de Astana (AIFC), afirmou o presidente do Banco Nacional.
A Agência para a Regulação e o Desenvolvimento do Mercado Financeiro (ARDFM) e o Comité AIFC compilam e mantêm um registo de empresas de criptomoedas não autorizadas para implementar este quadro regulamentar. Esta lista é transmitida trimestralmente aos bancos para os ajudar a detetar e a impedir atividades suspeitas ou ilegais.
Somente nos três primeiros meses de 2025, os bancos do Cazaquistão congelaram 15.800 transações criptográficas não autorizadas, avaliadas em cerca de US$ 3,07 milhões. A maioria delas estava relacionada a transações de ou para plataformas não autorizadas ou negociações ponto a ponto que não atendiam aos requisitos legais.
Os bancos receberam ordens para congelar quaisquer contas suspeitas de envolvimento no mercado paralelo, monitorar os limites de transação das corretoras aprovadas pela AIFC, recusar transferências para corretoras não licenciadas e examinar com "cuidado desumano" todas as transações acima de US$ 1.000 em busca de quaisquer indícios de ilegalidade.
Autoridades governamentais alertam para os riscos das criptomoedas
Enquanto o Cazaquistão se prepara para entrar no mundo das criptomoedas, o país está sendo aconselhado a ter cautela ao permitir que o público invista em ativos digitais, com as principais autoridades financeiras alertando para que sejam cuidadosas.
No início de junho, Suleimenov emitiu uma declaração alertando que as criptomoedas são formas de poupança inseguras, como depósitos bancários. Ele enfatizou que as criptomoedas são extremamente voláteis e complexas, sendo mais adequadas para investidores experientes do que para o público em geral.
Os comentários de Suleimenov referiam-se a uma onda crescente de golpes relacionados a criptomoedas, anúncios falsos e outras artimanhas direcionadas a jovens e pessoas com menos conhecimento sobre finanças pessoais.
Em resposta, o Banco Nacional e outras agências estatais estão preparando uma série de novas proteções legais para limitar a comercialização de ativos digitais. Essas medidas restringem a publicidade enganosa e promovem maior transparência na venda de produtos criptográficos, ao mesmo tempo que protegem grupos vulneráveis, como os jovens.
