A tão esperada unificação de dois titãs bancários suíços, UBS e Credit Suisse , está programada para ser concluída em uma semana. Essa fusão colossal, fomentada por uma operação de salvamento apoiada pelo governo no início deste ano, deve dar origem a um gigante no setor bancário, ostentando um balanço que aponta a balança para US$ 1,6 trilhão.
Preparando-se para uma fusão monumental
O fechamento iminente do negócio depende da afirmação da declaração de registro pela Comissão de Valores Mobiliários dos Estados Unidos.
Esta declaração refere-se às ações que serão transferidas como parte do negócio, entre outras condições de fechamento, de acordo com uma declaração do UBS na segunda-feira.
A conclusão da aquisição marcará a assimilação do Credit Suisse Group AG no UBS Group AG. As repercussões da fusão iminente foram perceptíveis nas atividades pré-mercado na Suíça, com as ações do UBS registrando alta de 1,1% e as ações do Credit Suisse subindo 0,7%.
Michael Klien, analista do Zuercher Kantonalbank, declarou: “Consideramos o fechamento da aquisição como um passo essencial para iniciar um processo de integração trac e garantir que as coisas sejam feitas”.
Ele enfatizou ainda que, apesar da notável mudança no perfil de risco do UBS, o cenário ainda apresenta um potencial promissor para os investidores.
A nova trajetória do UBS após a fusão
Em um acordo finalizado em 19 de março, o principal banco da Suíça consentiu com o pagamento de 3 bilhões de francos suíços (equivalente a US$ 3,37 bilhões), juntamente com um acordo para arcar com perdas de até 5 bilhões de francos.
Este acordo foi para seu rival menor, que estava à beira do colapso após um forte declínio na confiança do cliente. Essa situação precária levou as autoridades suíças a agir para contornar uma crise bancária mais extensa.
Assim que a fusão for concluída, a entidade combinada supervisionará US$ 5 trilhões em ativos, colocando o UBS em uma posição de liderança nos principais mercados. Normalmente, levaria anos para o banco atingir esse crescimento organicamente.
A força de trabalho combinada chegará a impressionantes 120.000 funcionários em todo o mundo, apesar dos cortes de empregos previstos visando a redução de custos e a sinergia das operações.
Após a fusão, as ações do Credit Suisse serão excluídas da SIX Swiss Exchange e da New York Stock Exchange, conforme UBS. Além disso, de acordo com o plano de aquisição de todas as ações, para cada 22,48 ações detidas, os acionistas do Credit Suisse receberão uma ação do UBS.
Enfrentar desafios e olhar para frente
A aquisição teve seus desafios. Sergio Ermotti, CEO do UBS, alertou contra presumir que o negócio seja uma fusão e alertou sobre as decisões “dolorosas” no horizonte.
Enquanto o banco navega pelas complexidades associadas à aquisição, foram feitas considerações para adiar os resultados trimestrais até o final de agosto, de acordo com o Financial Times.
Ermotti permanece implacável, apesar das complexidades. Seu otimismo é alimentado pela crença de que a fusão apresenta uma oportunidade notável não apenas para os acionistas e funcionários, mas também para os clientes e para o setor de serviços financeiros da Suíça.
A questão permanece: o que será do banco de varejo suíço do Credit Suisse, considerado a “jóia da coroa” do grupo? Apesar da economia potencial de integrá-lo ao UBS, as preocupações persistem sobre a escala da entidade combinada e os possíveis cortes de empregos.
Independentemente dessas incertezas, Ermotti mantém um firme compromisso com a integração total e permanece trac ao sentimento ou nostalgia.
