マンハッタンの連邦陪審は、詐欺と共謀の罪で最高30年の懲役刑を受ける可能性のあるフランクの創設者チャーリー・ジャヴィスの運命を決定する。
JPモルガン・チェースは、が、銀行を欺いて自社のウェブサイトを1億7500万ドルで買収させるためデータを偽造したと告発した。
JPモルガンによると、Javiceはすでに400万人以上のユーザーがサインイン情報を提供していると主張している。
JPモルガン・チェース銀行によると、ジャヴィスは2021年7月8日の会議で、4,265,085人がフランクのウェブサイトを使用したか、少なくとも連邦dent 援助無料申請書（FAFSA）を申請したと保証した。
Javice は、これら 400 万人のユーザー全員が名前、電子メール、電話番号を提供したと述べたと伝えられている。中には社会保障番号、住所、収入の詳細など、さらに詳しい情報を提供したユーザーもいた。
しかし、JPモルガンがこれらの数字や入手可能なデータの検証を求めるたびに、彼女はプライバシーと利用規約の制約を理由にプラットフォームへのアクセスを拒否した。購入すればすべてのデータが利用可能になると保証するだけだった。
2021年7月12日と13日の次の2回の会合でも、ジャヴィスは依然として、400万人のユーザー全員が氏名、メールアドレス、連絡先情報を提供したと主張し続けました。しかし、ニューヨークに拠点を置く同銀行はウェブサイトのユーザー数の確認を強く求め、結果として両社は妥協案に至りました。
彼らは、Javice が 425 万人のユーザー全員のデータを含むスプレッドシートをサードパーティのマーケティング会社に送信し、レビューと確認を行うことに同意した。
しかし、検察官によると、ジャヴィス氏とアマール氏は外部の企業に依頼し、実際のユーザーの統計特性を再現した426万5085行のスプレッドシートを作成したという。フランク・ウェブサイトのユーザー数はわずか29万3000人で、そのほとんどはFAFSAを申請したことがなく、ジャヴィス氏は大規模なユーザーベースを装うためにデータを捏造しただけだとされている。
しかし、データが偽造されていたことに気づく前に、チェイスはマーケティング会社の確認を得てフランクを1億7500万ドルで買収した。
契約締結後、JaviceとAmarはユーザーデータを公開せざるを得なくなった。しかし、検察は、後に提供されたデータは公開市場で10万ドルで購入されたと主張した。
チェースのチームがデータをテストしようとしたところ、メールアドレスのほとんどが非アクティブまたは無効であることが判明しました。元従業員は、メールの30%以上が無効であったことを確認しており、チェースからのメールを受け取った人のうち、クリックして開いたのはわずか1%だったと付け加えています。
2021年初頭のSlackでのチームミーティングで、社内の社員数名が、自社のユーザー数が425万ドルを超えているかどうか疑問を呈しました。ある社員は「これってチャーリーの数字みたいだね」と冗談を飛ばし、それに対して別の社員が「チャーリーは魔法の数字を見つける王様だよ、ハハ」と返答しました。
ジャヴィスの弁護団は、JPモルガン・チェースはウェブサイトのデータよりも彼女をチームに迎え入れることに興味があったと主張した。
JPモルガン・チェース銀行は、2022年12月にジャヴィス氏とアマール氏を相手取って訴訟を起こし、1億7500万ドルを投じてフランクを買収したものの、新規dentをわずか10人ほどしか確保できなかった。その前の月には、金融サービスプラットフォームはジャヴィス氏とアマール氏との関係を断ち切り、2023年1月にはフランクのウェブサイトも閉鎖していた。
米連邦検事局は2023年4月にジャヴィス氏の起訴を正式に発表し、同日、証券取引委員会も彼女を銀行詐欺と証券詐欺で訴える民事訴訟を起こした。
これまで、ジャヴィスの弁護団は様々な主張を展開し、銀行はdentのデータよりもジャヴィスを味方につけることを重視していたと主張した。
銀行側は、ジャヴィス氏を学生dent ソリューション担当マネージング・ディレクターに採用したのは彼女の可能性を認めたからだと主張し、ジャヴィス氏は28歳にしてフォーブス誌の「30歳未満のトップ30」に選ばれたことさえ付け加えた。彼女の弁護人であるホセ・バエズ氏は、プラットフォーム側がジャヴィス氏のために交渉し、「それが彼らの得たもの」だと主張した。
彼女の弁護団は、売却交渉を始める前から、ジャヴィス氏はウェブサイトが30万人のdentとその家族にとっていかに役立っているかを述べていたことを考えると、ジャヴィス氏には銀行を欺く意図がなかったことは明らかだと付け加えた。
チェイス氏は、400万人のユーザー数に関するジャヴィス氏の発言を誤解したと主張した。彼女の弁護士、クリステン・ネルソン氏は、ジャヴィス氏が425万人という数字はGoogleアナリティクスの指標に基づくウェブサイトのトラフィックを指していたと主張した。アポロ・グローバル・マネジメントのCEO、マーク・ローワン氏もチェイス氏の代理人として証言し、ユーザー、顧客、訪問者という言葉が互換的に使われていることが誤解を招いたと述べた。
