DeFi , ou finance décentralisée, vaut déjà plus de 100 milliards de dollars , même si le terme n'est né qu'il trois ans dans un chat Telegram.
DeFi a le potentiel de devenir tellement plus gros, étant donné que tout service financier traditionnel peut être décentralisé. La finance traditionnelle est un mastodonte aux proportions épiques, le secteur bancaire mondial étant estimé à près de 8 000 milliards de dollars .
Qu'est-ce que la Finance Décentralisée ?
La finance décentralisée est un terme générique désignant un ensemble de différents produits financiers qui reposent sur blockchain . Il comprend des crypto-monnaies, des jetons et des contrats intelligents qui permettent aux gens d'émettre leurs propres crypto-objets de collection et NFT (comme Next Earth), de remplacer les systèmes fiat (comme trac appel à un tiers (comme Uniswap ).
DeFi est une alternative au système financier traditionnel, qui repose sur la dette et la confiance. La finance décentralisée fonctionne en construisant des systèmes plus transparents, efficaces et équitables.
Au fur et à mesure que les transactions sont vérifiées par un réseau d'ordinateurs et enregistrées sur la blockchain, elles deviennent "sans confiance" - aucun intermédiaire n'est requis. C'est pourquoi de nombreuses personnes considèrent DeFi comme un remplacement potentiel des services bancaires traditionnels comme les prêts ou les cartes de crédit ; il est tout simplement moins cher et plus rapide d'effectuer des transactions qui sont matic vérifiées de manière fiable, que d'utiliser une banque centralisée ou une entreprise FinTech.
Mais DeFi ne concerne pas seulement les monnaies numériques ; il comprend également des outils qui permettent aux gens de lever des capitaux pour leurs projets sans avoir à passer par des sociétés de capital-risque ou des banques.
Les origines de DeFi
Ce n'est qu'avec la révolution industrielle que nous avons vu une explosion de la création de richesses, car des millions de personnes ont pu travailler ensemble pour produire des biens qu'elles n'auraient pas pu produire individuellement. C'est alors que l'argent est devenu un outil pour le commerce mondial plutôt qu'un privilège de naissance.
Cependant, le terrain de jeu n'était en aucun cas égal. Les banques sont apparues comme intermédiaires dans ce processus, prêtant et traitant de l'argent pour leurs clients et facturant des frais élevés pour le faire.
Au cours du siècle dernier, nous avons assisté à une création massive de richesse alors que la productivité a augmenté de façon exponentielle. Au début, seuls les industriels pouvaient bénéficier de ces gains de productivité. Les intermédiaires étaient les banques qui utilisaient leur position pour gagner de l'argent en facturant des frais sur toutes les transactions.
Mais maintenant, avec la technologie blockchain, nous voyons une opportunité de démocratisation de la finance et de la création de richesse à grande échelle. DeFi entraîne la démocratisation de la finance grâce aux avancées technologiques telles que les trac intelligents et les preuves à connaissance nulle.
Considérations
Toutes les DeFi ne sont pas créées égales - il est important de noter que tous les DApps ne sont pas construits sur des protocoles open source comme Ethereum ; de nombreux DApps fonctionnent sur des chaînes de blocs privées autorisées comme R3 Corda ou Hyperledger Fabric.
Et même lorsqu'ils fonctionnent sur des chaînes de blocs publiques sans autorisation comme Ethereum , ils rencontrent souvent des problèmes de mise à l'échelle en raison des limitations des bases de code sous-jacentes - tout cela pour dire qu'il existe de nombreuses opportunités pour DeFi d'améliorer, d'étendre et de prendre le contrôle de plus en plus du monde financier traditionnel.
Alors que DeFi continue de gagner en popularité, des questions intéressantes se posent quant à son impact potentiel sur le monde financier tel que nous le connaissons aujourd'hui, notamment :
- Qui contrôle DeFi ?
- Qu'en est-il des portefeuilles de garde?
- Comment fonctionne le KYC ?
Ce sont des questions importantes à considérer pour l'avenir de DeFi , alors explorons chacune d'elles.
Qui contrôle DeFi ?
La finance décentralisée est en grande partie construite par des développeurs qui construisent des applications au-dessus de blockchains comme Ethereum ou EOS ; cependant, ces développeurs ne garantissent souvent pas la conformité aux exigences réglementaires en matière de protection des consommateurs ou de lutte contre le blanchiment d'argent.
De nombreuses applications financières décentralisées n'offrent actuellement aucune forme de protection des investisseurs - cela pourrait changer à l'avenir, mais d'ici là, les consommateurs doivent être conscients qu'ils peuvent ne pas être protégés en cas de problème lors d'un investissement.
Qu'en est-il des portefeuilles de garde?
Certaines applications exigent que les utilisateurs stockent leurs actifs dans le portefeuille de garde d'une application au lieu de les conserver sur leurs propres portefeuilles matériels personnels comme Ledger ou Trezor .
Ceci est souvent nécessaire pour des raisons de sécurité, mais signifie également que les utilisateurs abandonnent le contrôle de leurs actifs, puisque ces applications contrôlent l'endroit où ces actifs sont stockés en plus de ce qui se passe avec eux (c'est-à-dire qu'ils peuvent être envoyés ailleurs sans autorisation).
Comment fonctionne le KYC ?
KYC signifie "Know Your Customer" et est généralement exigé par les régulateurs avant d'autoriser les particuliers/entreprises à accéder à des produits financiers tels que des plateformes de prêt ou des plateformes d'investissement.
Les investisseurs dent soumettre des documents d'identification tels que des dent d'identité, comme des passeports et des factures de services publics.
Beaucoup dans l'espace DeFi pensent que les exigences de garde et de KYC vont à l'encontre de l'éthique de la décentralisation, et que les régulateurs entravent la création d'applications sans confiance. Ces problèmes doivent encore être résolus, mais ils indiquent également qu'il existe de nombreuses opportunités pour les personnes entrant dans l'espace aujourd'hui.
En fin de compte, il ne fait aucun doute que DeFi a un impact énorme sur le monde financier, avec déjà plus de 100 milliards de dollars de capital ayant été décentralisés.
