Die Taiwan Semiconductor Manufacturing Company (TSMC) meldete am Montag einen Umsatzanstieg von 16,9 % für Oktober, das schwächste monatliche Wachstum seit Februar 2024.
Dies hat natürlich neue Bedenken hervorgerufen, dass die Nachfrage nach KI-Chips nachlassen könnte, da Analysten für das laufende Quartal immer noch mit einem Wachstum von 27,4 % rechnen, obwohl die Aktie des Unternehmens seit Jahresbeginn um 37 % gestiegen ist, was zeigt, dass die Anleger größtenteils optimistisch geblieben sind … bis jetzt.
Erst letzte Woche trennten sich Anleger aufgrund von Befürchtungen überhöhter Bewertungen von Technologieaktien. Größen der Wall Street warnten vor einer bevorstehenden Korrektur.
Einer von ihnen war Michael Burry, dessen Scion Asset Management pessimistische Wetten gegen Nvidia, den Marktführer im Bereich KI-Chips, aufdeckte. Trotz dieser Warnung investiert die Branche weiterhin Milliarden in die KI-Infrastruktur.
Dazu gehören Meta, Amazon, Microsoft und Alphabet, die zusammen im Jahr 2026 mehr als 400 Milliarden Dollar investieren wollen – ein Anstieg um 21 % gegenüber diesem Jahr –, um im Wettlauf um die beste KI die Nase vorn zu behalten.
Huang drängt TSMC zu mehr Chips in Taiwan
Jensen Huang, der CEO von Nvidia, traf sich während eines zweitägigen Besuchs in Taiwan mit CC Wei, dem Chef von TSMC. Huang bat um eine Erhöhung der Chip-Lieferungen und erklärte, sein Unternehmen wachse „Monat für Monattrontron“
Die Reise erfolgte zu einem Zeitpunkt, an dem die Nachfrage das Angebot übersteigt und alle großen Chipdesigner um Produktionsplätze in den TSMC-Werken in Hsinchu buhlen.
Wei teilte Analysten im letzten Monat mit, dass die Kapazitäten weiterhin knapp seien und das Unternehmen noch immer daran arbeite, Angebot und Nachfrage in Einklang zu bringen.
Nvidias Konkurrenten, darunter AMD und Qualcomm, sind ebenfalls auf TSMC als Fertigungspartner angewiesen. Das Unternehmen produziert außerdem kundenspezifische Chips für Apple, darunter die in iPhones und anderer Hardware verwendeten Chips.
Qualcomms CEO Cristiano Amon sagte gegenüber Bloomberg TV, dass die Menschen immer noch unterschätzen, wie riesig KI werden wird.
Nvidia in China blockiert, politische Spannungen nehmen zu
Huangs Reise nach Taiwan folgte auf einige scharfe Kommentare zum KI-Konflikt zwischen den USA und China. Gegenüber der Financial Times erklärte er, China werde aufgrund niedrigerer Energiekosten und günstigerer Regulierungen „gewinnen“, stellte später jedoch klar, er habe lediglich Chinas Stärke in diesem Sektor hervorheben wollen.
Am Freitag in Tainan stellte er klar, dass Nvidia nicht versucht, Blackwell -Chips in China wieder aufzunehmen: „Es gibt keine aktiven Gespräche. Derzeit planen wir keine Lieferungen nach China.“
Huang hatte zuvor geäußert, dass er das Geschäft in China ausbauen wolle, doch die Spannungen zwischen den Regierungen der USA und Chinas haben dies bisher verhindert.
dent Donald Trump erwähnte im Oktober, dass er die Nvidia-China-Frage möglicherweise bei einem Treffen mit Xi Jinping ansprechen würde,tracaber später zurück, und das Thema wurde nie zur Sprache gebracht.
Während Washington Nvidia erlaubt hat, seine H2O-Chips (ein weniger fortschrittliches Produkt) an chinesische Käufer zu verkaufen, hat Peking den heimischen Firmen geraten, ausländische Chips zu meiden und sich an lokale Alternativen zu halten.
Unternehmen wie Huawei und Cambricon drängen mit Unterstützung der Kommunistischen Partei, die nicht von amerikanischer Technologie abhängig sein will, auf die Entwicklung eigener KI-Prozessoren.
Huang warnte davor, dass die US-Exportbestimmungen amerikanischen Unternehmen tatsächlich schaden könnten, indem sie China dazu drängen, die Entwicklung konkurrierender KI-Chiptechnologien zu beschleunigen.
„Es liegt an China, wann Nvidia-Produkte wieder auf dem chinesischen Markt verfügbar sein sollen“, sagte er. „Ich hoffe, dass sie ihre Politik ändern.“
