لقد ولدت فكرة ذكاء المحفظة من فكرة عظيمة في عالم العملات المشفرة - وهي أداة فرعية للتحليل تهدف إلى إعطاء معنى للكم الهائل من بيانات البلوك تشين العامة.
وقد تعهدت بالشفافية ، مما يسهل على الجهات التنظيمية والبورصات وفرق الامتثال اكتشاف عمليات الاحتيال والأنشطة غير القانونية الأخرى على المنصة.
لكن ما بدأ كشكل أساسي من أشكال الرقابة على السلسلة تطور إلى سلاح قوي يستخدمه اللاعبون الأذكياء الآن للتأثير على الأسواق وحتى استهداف المستخدمين الأفراد.
بيانات المحافظ الإلكترونية تغذي الابتكار والاستغلال على حد سواء
حوّلت العديد من الشركات، مثل Chainalysis وArkham Intelligence وNansen، تحليل بيانات البلوك تشين إلى صناعة مزدهرة. تقوم هذه الشركات بتحويل البيانات الخام والمعقدة على البلوك تشين إلى تقنيات مراقبة عالية الدقة تُستخدم في الأسلحة. صُممت هذه التقنيات في الأصل لأغراض الامتثال وكشف الاحتيال وإنفاذ القانون، وهي متاحة الآن للاستخدام على نطاق أوسع في السوق.
يستخدم المتداولون بيانات المحافظ الإلكترونية بانتظام في استراتيجيات التداول ، حيث يتوقعون تحركات السوق قبل حدوثها. كما تستخدمها الجهات التنظيمية للمساعدة في تطبيق قواعد اعرف عميلك (KYC) ومكافحة الأنشطة الإجرامية مثل غسيل الأموال. ويمكن لمنصات التداول استخدامها لرصد السلوكيات المشبوهة، بل وحتى لحجب المعاملات التي تعتبرها محفوفة بالمخاطر.
لكن هذه الطفرة في الشفافية تنطوي على مخاطر. فالمعلومات المتوفرة في المحفظة الإلكترونية قد تكون مفيدة أو ضارة. من جهة، تُعزز هذه المعلومات المساءلة، ومن جهة أخرى، تجعل المستخدمين عرضة للتحكم والتلاعب. إذ يُمكن التلاعب ببيانات المحفظة للتأثير على الأسواق، وقمع وجهات النظر، وتغيير الروايات - ويحدث بعض هذا التلاعب في الخفاء ودون شفافية.
يتلاشى وعد الخصوصية الذي توفره العملات المشفرة تحت أعين الرقابة
كان الهدف الأساسي من العملات المشفرة هو الخصوصية والتحرر من المركزية. فقد وفرت عملة Bitcoin وما شابهها إمكانية إخفاء الهوية - حيث يمكنك إجراء المعاملات دون الكشف عنdent، متجنباً بذلك أعين البنوك والحكومات المتطفلة.
مع ذلك، تنطوي الشفافية في تقنية البلوك تشين على جانب مظلم. فكل صفقة أو عملية تبادل أو تحويل للرموز تُسجل في سجل مفتوح إلى الأبد. تقوم شركات تحليل محافظ العملات الرقمية بجمع هذه البيانات وتحليلها لإنشاء ملفات تعريفية مفصلة تراقب بدقة الأرصدة وسلوك التداول والعلاقات بين المحافظ. وقد أدى ذلك إلى تآكل خاصية إخفاء الهوية في معاملات العملات الرقمية.
اليوم، بإمكان الجهات التنظيمية تجميد المحافظ الإلكترونية التي تشهد نشاطًا مشبوهًا. كما تستطيع منصات التداول منع المعاملات استباقيًا باستخدام تقييم المخاطر الذي توفره شركات تحليل بيانات المحافظ. هذا يعني أن عددًا محدودًا من الجهات الفاعلة القوية هي التي تحدد من يُعتبر "مخاطرًا" ومن يُعتبر "آمنًا"، وهذا التصنيف سيؤثر على تجربة المستخدم وإمكانية الوصول إلى المنصة.
يُعدّ انهيار عملة Mantra OM الرقمية مثالاً حياً على استغلال الشفافية كسلاح. فقد كانت العملة شديدة المركزية - إذ يمتلك المطلعون 90% منها - وتُتداول بسيولة منخفضة للغاية. هذه الظروف وحدها جعلتها عرضةً للتلاعب بالسوق.
عندما اقترنت هذه الثغرة الأمنية بمعلومات دقيقة عن المحافظ الإلكترونية، أصبحت خطيرة للغاية. إذ يمكن للمهاجمين المنسقين استخدام بيانات تفصيلية عن المحافظ الإلكترونية لتحديد توقيت عمليات التداول وتنفيذ مراكز بيع ضخمة، مما يؤدي إلى عمليات تصفية قسرية وذعر في السوق.
كشف انهيار منصة FTX عن نوع جديد من المركزية في عالم العملات المشفرة
انهيار منصة عام 2022 عن قوة ومخاطر تقنيات تحليل المحافظ الرقمية. لم يكتشف المنظمون والمراجعون المخطط في الوقت المناسب، لكن خبراء تقنية البلوك تشين في مجتمع العملات الرقمية استخدموا أدوات تحليل المحافظ الرقمية لتتبع trac الدولارات من أموال العملاء المفقودة.
كشفوا عن صفقات مشبوهة سرية بين شركتي ألاميدا ريسيرش وإف تي إكس من خلال tracتدفقات الأموال، وهو ما يُعدّ سلسلة من عمليات الخداع. وقد مكّنتنا المعلومات الاستخباراتية الدقيقة من تسليط الضوء على أماكن سعى فيها الفاعلون المركزيون إلى الاختباء.
مع ذلك، تتركز هذه السلطة بشكل ضيق في أيدي عدد قليل من الشركات. تتمتع هذه الشركات بوصول مميز إلى بيانات المحافظ الرقمية، مما يسمح لها بتحديد المحافظ التي يجب الإبلاغ عنها وتحليل الأنشطة المشبوهة. هذا النوع من المركزية يتعارض مع مبادئ اللامركزية التي قامت عليها العملات الرقمية.
تقوم حركة العملات الرقمية على مبدأ اللامركزية، إذ تتعهد بإعادة السلطة إلى المستخدمين بدلاً من ترك جهات مركزية تتحكم في قراراتهم. لكن وعد إخفاء هوية المحافظ الرقمية قد يتلاشى مع تزايد ذكاء هذه المحافظ.
عندما تهيمن بضع شركات على معالجة بيانات المحافظ الرقمية، يتركز التحكم بالشبكة في أيدي عدد قليل منها. وهذا يُذكّر بـ"رأسمالية المراقبة"، حيث تُستغل بيانات المستخدمين وتُوظف لتحقيق الربح والسيطرة، ولكن هذه المرة بتقنية البلوك تشين.
يمثل هذا انتهاكاً محتملاً لخصوصية المستخدم، وعدالة السوق، وفي نهاية المطاف، رؤية نظام مالي لا مركزي يتمتع بسيادة كاملة.
للحفاظ على الخصوصية واللامركزية، يجب على الأفراد استعادة السيطرة
يواجه مجتمع العملات الرقمية المستعد للمواجهة تهديدًا واضحًا وملموسًا يستدعي التصدي له مباشرةً: استخدام معلومات المحافظ كسلاح. إذا أردنا الحفاظ على سرية هوية المستخدمين دون المساس بالشفافية، فنحن بحاجة إلى تقنيات تحمي الخصوصية مثل إثباتات المعرفة الصفرية، والمعاملاتdent، وسلاسل الكتل التي تركز على الخصوصية.
نظراً لتأثير قوة ذكاء المحافظ الرقمية على عدد كبير من المستخدمين، يجب أن تكون حوكمة هذا الذكاء مفتوحة ولا مركزية لتجنب احتكارها من قبل جهة واحدة. ويتعين على المطورين والجهات التنظيمية والمستخدمين التعاون معاً لوضع آليات حماية تضمن الخصوصية مع ضمان المساءلة.
