السعودية تشتري النفط الروسي لتجنب العقوبات الأمريكية

اشترت المملكة العربية السعودية كميات قياسية من الديزل الروسي لتجنب العقوبات الأمريكية، وفقًا لتقرير حديث لوكالة رويترز. أظهرت البيانات من Refinitiv وKpler وVortexa أن التجار استغلوا الأسعار المنخفضة لتخزين الوقود في مركز الفجيرة بالإمارات العربية المتحدة وفي المملكة العربية السعودية.

الشرق الأوسط يتحول بسرعة إلى مورد حاسم للوقود الصناعي لأوروبا وأفريقيا بينما يضيف أيضاً إلى المخزون في آسيا. الإنتاج المتزايد من مصافي السعودية والكويت، بالاقتران مع النفط الروسي، دفع فعلياً مصدري الديزل الآسيويين خارج تلك الأسواق، مما أدى إلى مزيد من انخفاض الأسعار وهوامش المصافي في الشرق.

العقوبات تجبر تغيير واردات النفط في السعودية

السعودية هي أكبر مصدر للنفط عالمياً وأكبر منتج في منظمة الدول المصدرة للنفط (أوبك). مع فرض الولايات المتحدة عقوبات على واردات الخام والمنتجات النفطية الروسية، اضطرت السعودية إلى تنويع مورديها.

استوردت السعودية 261,000 طن من الديزل الروسي في مارس وأوائل أبريل، وهو أكبر حجم تلقتّه من روسيا على الإطلاق. ذهب شحنة واحدة إلى راس تنورة، بينما تم تفريغ ثلاث شحنات في جدة.

تداولت شحنات الديزل الروسي المحملة في مارس بسعر 60 إلى 70 دولاراً للبرميل على أساس FOB، وهو خصم يبلغ حوالي 20 دولاراً للبرميل عن المعيار في الشرق الأوسط.

هذا أقل من سقف السعر البالغ 100 دولار للبرميل الذي حددته مجموعة السبع، والذي يسمح للمتداولين بالوصول إلى السفن وخدمات التأمين الغربية.

القيود على الوصول إلى التأمين والسفن الغربية جعلت من الصعب بيع النفط الروسي، مع تفضيل المتداولين تخزين النفط في مراكز مثل Fujairah قبل إعادة تصديره.

يجب أن تكون الخصومات كبيرة، نظراً لمعدلات الشحن بالإضافة إلى علاوة مخاطر عالية، لضمان أن التكاليف لا تزال أقل من برميل الهامش البديل، قال مارك ويليامز، مدير الأبحاث في Wood Mackenzie.

الإنتاج المتزايد يعزز هوامش التكرير العالمية

بلغ متوسط صادرات الديزل الشهرية من الشرق الأوسط إلى شمال غرب أوروبا أكثر من مليون طن للربع الأول من عام 2023، مقارنة بـ 785,000 طن شهرياً في الربع الأخير من عام 2022، وفقاً لبيانات Refinitiv.

وصلت صادرات مارس المحملة إلى أفريقيا إلى أعلى مستوى في أربعة أشهر عند 2.57 مليون طن، مقارنة بمتوسط شهري يبلغ حوالي 1.3 مليون في عام 2022. وصلت الأحجام إلى آسيا أيضاً إلى مستوى جديد في مارس.

قال محللو Energy Aspects في مذكرة إن "صادرات الشرق الأوسط إلى آسيا ارتفعت إلى 150,000 برميل يومياً في مارس، مما ملأ بعض الفراغ الذي تركته الصادرات الصينية الأبطأ."

أظهرت البيانات أن السعودية زادت صادرات الديزل من ينبع ورابغ، حيث تعمل شركة أرامكو السعودية العملاقة على مصافي مشتركة مع إكسون موبيل، وسينوبك، وتوتال إينرجيز، وسوميتومو كيميكل، إلى أوروبا.

قد تثقل الإمدادات المتزايدة كاهل هوامش التكرير العالمية، والتي قد تصل إلى 6.60 دولار للبرميل في الربع الرابع، مقارنة بمتوسط 11 دولاراً في الربع المقابل من عام 2022، وفقاً لمحللي Wood Mackenzie.

فرضت العقوبات على الخام والمنتجات النفطية الروسية على السعودية تغيير مورديها، مما أدى إلى زيادة كبيرة في واردات الديزل الروسي.