نفيديا تنفق 6.3 مليار دولار على سحابة CoreWeave في أحدث صفقة للبنية التحتية للذكاء الاصطناعي

وقّعت نفيديا للتو اتفاقية بقيمة 6.3 مليار دولار مع CoreWeave، مما يمنح شركة مراكز البيانات الموجودة في نيوجيرسي ضماناً قوياً للغاية.

أُعلنت الاتفاقية يوم الاثنين، وتضمن أن تغطي نفيديا أي سحابة غير مستغلة حتى 13 أبريل 2032. إذا لم تتمكن CoreWeave من بيعها، تدفع نفيديا الثمن لا يزال. هذه هي الاتفاقية.

ووفقاً لوكالة رويترز، هذا امتراض لاتفاق سابق وقع في أبريل 2023، وتمتد الآن لمدة سبع سنوات أخرى.

قفزت أسهم CoreWeave بنسبة 8% بعد الإعلان. تدير الشركة مراكز بيانات مكثفة بالذكاء الاصطناعي في كل من الولايات المتحدة وأوروبا، وتوفر الوصول إلى وحدات معالجة الرسومات (GPUs) من نفيديا، نفس الرقائق التي تغذي أدوات الذكاء الاصطناعي واسعة النطاق مثل ChatGPT.

تثبت الاتفاقية أن CoreWeave هي واحدة من أكبر حلفاء البنية التحتية لنفيديا وتعطيهم غطاءً في حال انخفاض الطلب. حالياً، الذكاء الاصطناعي ساخن. لكن نفيديا تقول: إذا تغير ذلك، فلا يزال لدينا ظهرك.

نفيديا تلتزم بشراء السعة غير المستخدمة

قال محللو باركليز إن هذا العقد المحدّث يعمل كشبكة أمان لـ CoreWeave. وأوضحوا: "يعمل الاتفاق المعدّل كضمان خلفي، مما يضمن استغلال السعة بغض النظر عن العميل النهائي."

أشار المحللون أيضاً إلى أن إنفاق 6.3 مليار دولار هذا يمنح نفيديا تحكماً أكبر في عمليات السحابة دون الاعتماد بشكل كبير على عمالقة مثل مايكروسوفت أو OpenAI.

هذا مهم لأن CoreWeave مرتبطة بالفعل ارتباطاً وثيقاً بـ OpenAI. في مارس، وقعت الشركتان صفقة مدتها خمس سنوات بقيمة 11.9 مليار دولار لتوفير CoreWeave للبنية التحتية السحابية. بالإضافة إلى ذلك، التزمت OpenAI بإنفاق 4 مليارات دولار إضافية بحلول أبريل 2029.

الصلة عميقة. استثمار نفيديا يضيف وزناً أكبر لهذا المثلث: نفيديا، CoreWeave، OpenAI. الطلب كان في تصاعد. أبلغت CoreWeave عن زيادة كبيرة في الاستخدام للربع الثاني، مدفوعة بتبني الذكاء الاصطناعي.

لكن الفواتير ترتفع أيضاً. تضاعفت نفقات التشغيل للشركة لتصل إلى 1.19 مليار دولار في ذلك الربع. النمو حقيقي، لكنه يحرق المال بسرعة. يساعد هذا الضمان من نفيديا في إبقاء الأضواء مضاءة.

الصين تستهدف نفيديا بسبب صفقة Mellanox

بينما تشدد نفيديا قبضتها على البنية التحتية للذكاء الاصطناعي في الولايات المتحدة، ترفع الصين وتيرتها. يوم الاثنين، أعلنت الإدارة الوطنية لتنظيم السوق في الصين (SAMR) أن نفيديا خالفت قوانين مكافحة الاحتكار الصينية، بناءً على تحقيق أولي، كما أبلغ Cryptopolitan سابقاً.

يرتبط التحقيق باقتناء نفيديا لشركة Mellanox الإسرائيلية في عام 2020، وهي شركة تبني حلول شبكية للخوادم ومراكز البيانات. كانت الصين قد وافقت على تلك الصفقة، بشروط معينة. والآن، تقول إن نفيديا لم تستوفِ هذه الشروط.

يأتي هذا التحقيق في وقت سيء. استؤنفت محادثات التجارة بين الصين والولايات المتحدة يوم الأحد في مدريد، وهذا قد يفسد الأمور. خلال عطلة نهاية الأسبوع، شنت بكين تحقيقين آخرين مرتبطين بأشباه الموصلات.

أحدهما قضية مكافحة الإغراق ضد الرقائق من الولايات المتحدة، والآخر يتهم أمريكا بسياسات تمييزية تستهدف صناعة الرقائق الصينية. هذه ليست أول مواجهة لنفيديا مع المنظمين الصينيين.

في وقت سابق من هذا العام، منعت الصين تصدير شريحة H20 من نفيديا، وهي منتج صُمم خصيصاً للامتثال لقوانين التصدير الأمريكية. أظهر هذا الرفض كيف أن التوترات الجيوسياسية تجمد حتى أكثر المحاولات حذراً للعب وفقاً للقواعد.

جينسن هوانغ، الرئيس التنفيذي لنفيديا، لم يكن صامتاً بشأن أي من هذا. قال إن الشركات الأمريكية يجب أن يُسمح لها بالبيع للصين، مقدراً أن سوق الذكاء الاصطناعي الصيني قد يصل إلى 50 مليار دولار في بضع سنوات فقط. وقال هوانغ: "إذا لم نكن هناك، سيكون هواوي."

لم يذهب كلامه سدى. الشهر الماضي، أبرمت نفيديا صفقة مع واشنطن لإعادة بيع الرقائق للصين. الشرط؟ يجب على نفيديا إعطاء 15% من تلك الإيرادات للحكومة الأمريكية. الشركة الآن في مفاوضات لتصدير رقائق أكثر تقدماً إلى الصين تحت لوائح أكثر صرامة، لكن لم يتم التوصل إلى أي اتفاق نهائي.