17 руководителей Silicon Valley Bank подали в суд FDIC из-за их роли в крахе банка

Федеральное депозитноестраховое управление (FDIC) подало масштабный исковое заявление сегодня, нацелившись на 17 бывших исполнительныхдиректоров и директоров Silicon Valley Bank (SVB), обвиняя их в грубой халатности и нарушении фидуциарных обязанностей, которые привели к впечатляющему краху банка в марте 2023 года.

В иске фигурируют бывший генеральный директор Грегори Бекер, бывший финансовый директор Дэниел Бек и 15 других лиц. FDIC, действующая в качестве ликвидатора SVB, утверждает, что ответчики игнорировали базовые банковские принципы и внутренние политики управления рисками. Вместо этого они, по слухам, преследовали прибыль и рост цены акций, подвергая банк «катастрофическим рискам», согласно судебным документам.

Рискованные ставки и дивиденды на сумму $294 млн

В основе обвинений FDIC лежит серия неудачных решений, связанных с процентными ставками и управлением ликвидностью. Silicon Valley Bank сильно зависел от долгосрочных государственных облигаций, включая казначейские облигации США и ипотечные ценные бумаги, которые чувствительны к росту процентных ставок.

Когда Федеральная резервная система начала повышать ставки в ответ на инфляцию, стоимость этих активов резко упала, что резко снизило способность SVB покрывать свои обязательства.

FDIC также раскритиковала «грубо неосторожную» выплату дивидендов в размере $294 млн материнской компании SVB в декабре 2022 года. Выплата, истощившая капитал банка всего за три месяца до его краха, оставила SVB уязвимым в то время, когда ему отчаянно нужны были деньги для выживания.

Ответчики дают отпор

Адвокаты Лоры Изуриеты, бывшего главного директора по рискам SVB, решительно отвергли обвинения. Изуриета покинула банк в апреле 2022 года, почти за год до краха. Ее юридическая команда назвала ее включение в иск «возмутительным», утверждая, что она предоставляла разумные советы по управлению рисками до своего ухода.

Другие ответчики, включая Бекера, публично не комментировали ситуацию, хотя Reuters сообщает, что юридическая команда Бекера заявила, что он находится в поездке и недоступен.

Крах Silicon Valley Bank начался 8 марта 2023 года, когда банк объявил о продаже ценных бумаг на сумму $21 млрд с убытком в размере $1,8 млрд. Он также сообщил о планах привлечь $2,25 млрд через продажу акций, чтобы покрыть дыру в балансе. Это объявление вызвало цепную реакцию паники.

К 9 марта венчурные фирмы и технологические стартапы начали выводить депозиты тревожными темпами. Founders Fund под руководством Питера Тиля, по сообщениям, вывел все свои депозиты, и к концу дня SVB столкнулся с запросами на снятие средств на сумму $42 млрд, что равно четверти его общих депозитов.

Банк закончил день с отрицательным денежным балансом почти в $1 млрд, что сделало вмешательство регуляторов неизбежным. 10 марта регуляторы изъяли SVB. Крах потряс Кремниевую долину, так как SVB долгое время был банком по выбору.

Его крах также потряс финансовые рынки, включая криптовалюты, поскольку аномально высокий процент депозитов банка — более 90% — не был застрахован.

Последствия и приобретение First Citizens

FDIC утверждает, что пыталась действовать быстро и стабилизировать ситуацию, сообщая депозитодержателям, что все средства, включая те, что превышают лимит страхования в $250 000, будут доступны к 13 марта 2023 года. Но ущерб уже был нанесен.

И крах SVB вызвал эффект домино, в результате чего Signature Bank и First Republic Bank также обанкротились в последующие недели.

26 марта базирующаяся в Северной Каролине First Citizens BancShares вмешалась, чтобы приобрести большую часть активов и депозитов SVB в сделке, организованной FDIC. First Citizens взяла на себя десятки миллиардов долларов кредитов, но оставила ценные бумаги на сумму $90 млрд под управлением FDIC.

На момент краха у SVB было активов на $209 млрд, что делало его 16-м по величине банком в США. Его крах теперь стоит в одном ряду с легендарными банковскими катастрофами, такими как крах Washington Mutual в 2008 году.