De acordo com o último relatório, estão a ser feitas alegações relativamente a várias bolsas de criptomoedas de que estão a oferecer serviços de negociação de alavancagem que excedem os níveis definidos pela Autoridade Europeia dos Valores Mobiliários e dos Mercados (ESMA).
A negociação de alavancagem é uma estratégia imensamente lucrativa, mas altamente arriscada, que permite aos traders investir mais do que as garantias que possuem. Uma alavancagem de 2:1 significa que os traders podem investir o dobro do valor real que possuem. Da mesma forma, a alavancagem de 100:1 significa que os traders podem investir em 100x as suas participações.
O CEO do LMAX Exchange Group, David Mercer, afirmou que a forma como as exchanges de criptomoedas oferecem Contratos trac Diferença (CFDs) precisa ser revista. De acordo com a Autoridade Europeia de Valores Mobiliários e Mercados (ESMA), em qualquer CFD de moeda digital acessível a traders novatos, será colocada uma alavancagem máxima de 2:1.
Além disso, os investidores de varejo baseados na Europa podem acessar bolsas de criptografia que oferecem serviços comerciais de alavancagem, incluindo Huobi, Poloniex, Kraken e BitMEX. De acordo com o site da Kraken crypto exchange “negociar com alavancagem é tão fácil quanto apertar um botão”.
Por último, muitas dessas bolsas ultrapassam o limite legal, já que a bolsa Poloniex oferece alavancagem de 2,5x, a Huobi oferece uma alavancagem de 5x e, desde 2016, a BitMEX oferece alavancagem de 100x em seus contratos perpétuos trac / Bitcoin . Isto não só excede o limite de cripto CFD da ESMA, mas também ultrapassa o limite de 30:1 em moedas fiduciárias; ativos considerados de menor risco e mais estáveis em termos de investimento.