JasperArt 2023 07 11 19.18.07 ingranditoUn riassetto è in arrivo per il sistema bancario , in seguito alla rivelazione di normative più rigide sul capitale a carico dei grandi istituti di credito. Questa mossa, orchestrata dalla Federal Reserve, mira a rafforzare un quadro finanziario reso vulnerabile dal crollo di diverse banche regionali all'inizio dell'anno.
Rafforzare i baluardi finanziari
Il vicepresidente della Federal Reserve per la supervisione, Michael Barr, ha introdotto una serie di modifiche normative applicabili alle istituzioni con asset pari o superiori a 100 miliardi di dollari. Queste disposizioni riviste impongono alle banche di allocare capitale aggiuntivo per attutire potenziali perdite.
Questi adeguamenti giungono sulla scia di una serie di fallimenti su larga scala di banche assicurate a livello federale, come Silicon Valley Bank, Signature Bank e First Republic.
Questi istituti vantavano tutti asset superiori a 100 miliardi di dollari, ma non raggiungevano il limite di 250 miliardi di dollari previsto dai requisiti più severi. Questi fallimenti hanno alimentato le preoccupazioni sulla stabilità degli istituti di credito regionali.
Il settore bancario statunitense osserverà un'impennata dei requisiti patrimoniali a seguito di questi cambiamenti, che interesserà principalmente le banche più complesse e complesse. Barr ha affermato che queste riforme amplificheranno significativamente la resilienza del nostro sistema finanziario e lo prepareranno ad affrontare rischi emergenti e imprevisti.
Un aspetto fondamentale di queste nuove disposizioni è l'obbligo per le banche di medie dimensioni di comunicare l'impatto delle perdite sui loro livelli di capitale.
Secondo Barr, ciò aumenterà la trasparenza dei coefficienti patrimoniali regolamentari, offrendo un'immagine più accurata della reale capacità delle banche di assorbire le perdite.
In precedenza, la Silicon Valley Bank, a causa delle sue dimensioni, era stata esentata da questa regola, causando perdite inaspettate nella vendita dei suoi asset, il che allarmò investitori e depositanti.
Le nuove norme bancarie proposte consistono in due componenti: l'implementazione di nuovi standard internazionali noti come riforme finali di Basilea III e una revisione completa delle norme sul capitale annunciata lo scorso anno.
Mentre la maggior parte delle giurisdizioni che hanno attuato le riforme di Basilea le hanno applicate a tutte le proprie banche, gli Stati Uniti, che vantano un sistema bancario più frammentato con oltre 4.000 banche, hanno adottato un approccio basato sui livelli dimensionali.
Lunedì i titoli del settore bancario sono rimasti sostanzialmente invariati, il che indica che molti di questi cambiamenti erano previsti e saranno implementati gradualmente.
L'opposizione a normative più severe nelle banche statunitensi
Tuttavia, queste modifiche normative hanno incontrato anche opposizione. Importanti gruppi bancari sostengono che l'aumento dei requisiti patrimoniali potrebbe far aumentare i costi di finanziamento e ridurre la disponibilità di prestiti per consumatori e imprese.
In una discussione successiva, Barr ha confutato queste critiche, affermando che l'aumento del capitale è ciò che consente alle banche di concedere prestiti all'economia e rafforza il sistema finanziario.
Per potenziare questi cambiamenti, Barr ha suggerito di adottare una metodologia più trasparente e coerente per valutare i rischi di credito e di mercato delle singole banche.
Questa mossa segnerebbe la fine della prassi delle istituzioni di effettuare le proprie valutazioni dei rischi, che spesso tendono a sottostimare i potenziali problemi.
Oltre a ciò, Barr ha proposto di ampliare la portata degli stress test annuali della Federal Reserve per valutare una gamma più ampia di rischi. Ha anche espresso l'intenzione di rivedere il requisito patrimoniale aggiuntivo applicato alle banche di rilevanza sistemica globale (G-Sib).
Ciò comporterebbe una modifica delle norme per impedire temporaneamente alle banche di manipolare i propri bilanci per ottenere una riduzione del sovrapprezzo sulle G-Sib. Queste proposte di regolamentazione bancaria più rigorosa rappresentano un passo fondamentale verso il rafforzamento della solidità del sistema finanziario statunitense.
