Venerdì, i mercati azionari asiatici ed europei sono crollati bruscamente, con la Cina in testa, poiché il suo indice dei prezzi al consumo (CPI) di settembre non ha mostrato alcuna crescita. Secondo gli analisti di mercato, le fosche statistiche economiche della Cina potrebbero aumentare l'ansia per l'economia globale.
Lo scorso ottobre, la fiducia dei consumatori è scesa del 7% poiché i timori di inflazione hanno attanagliato la psiche dei consumatori americani. Il calo è notevole se si considerano i due mesi precedenti di stabilità dell'atteggiamento. Ad aumentare la malinconia, le valutazioni finanziarie personali sono diminuite di un sorprendente 15%, principalmente a causa delle crescenti preoccupazioni sull’inflazione.
Come se ciò non bastasse, le previsioni sulle condizioni degli affari per il prossimo anno sono diminuite del 19%.
I mercati azionari soccombono ai timori di inflazione
I tron dati sull'inflazione potrebbero costringere la Federal Reserve a mantenere il tasso di interesse chiave a un livello più elevato per un periodo di tempo più lungo al fine di controllare l'inflazione, cosa che ha allarmato gli investitori, come indicato dall'odierna performance del mercato azionario.
Venerdì, gli indici dei mercati asiatici sono scesi in Cina, Giappone e Hong Kong dopo che la Cina ha rivelato i suoi dati sull'indice dei prezzi al consumo, inferiori alle attese, indicando un indebolimento delle prospettive economiche per la seconda economia mondiale. Inoltre, la Cina ha registrato un calo del 2,5% nel suo indice dei prezzi alla produzione. L'indice di riferimento CSI 300 in Cina è sceso dell'1,05% a 3.663,41.
Venerdì l’indice di riferimento Hang Seng di Hong Kong è crollato del 2,3%, chiudendo una corsa rialzista durata sei giorni. Le stime di inflazione per il prossimo anno sono aumentate dal 3,2% al 3,8%, il livello più alto da maggio 2023.
Questa percentuale supera sostanzialmente l’intervallo del 2,3-3,0% esistente prima dell’epidemia. La tendenza in aumento indica che l'inflazione è ancora un elemento importante, facendo vacillare la fiducia dei consumatori e dei mercati.
Le aspettative di inflazione a lungo termine, invece, sono leggermente aumentate, dal 2,8% al 3,0%. Nonostante un aumento modesto, questo tasso è rimasto nell’intervallo 2,9-3,1% per la maggior parte dei 27 mesi precedenti, un valore ancora superiore all’intervallo 2,2-2,6% osservato prima dell’epidemia.
Il sentiment degli investitori continua ad essere cautamente ottimista nonostante le persistenti tensioni geopolitiche, compreso il conflitto Israele-Hamas, che potrebbe influenzare l’offerta mondiale di petrolio. Tuttavia, gli analisti di mercato ritengono che le preoccupazioni potrebbero essere esagerate.
Inoltre, è opinione diffusa che le aziende abbiano maggiori probabilità che non di superare gli utili attesi, in particolare nei settori tecnologico e industriale.
Performance dei mercati TradFi e DeFi a confronto
Proprio come i mercati finanziari tradizionali, i mercati delle criptovalute sono in rosso quando entra in gioco l'effetto negativo del fine settimana. Il prezzo Bitcoin mostra uno schema di canali ascendente, con un livello di resistenza di 28.000 dollari e un supporto crescente di circa 26.750 dollari.
Dal 6 al 12 ottobre, il prezzo di Ethereum è sceso del 7%, raggiungendo il minimo di sette mesi di 1.520 dollari. Nonostante una ripresa marginale a 1.550 dollari il 13 ottobre, vari parametri suggeriscono che la fiducia degli investitori e l'interesse per Ethereum stanno diminuendo.
Esiste la possibilità che questo movimento sia indicativo di una più generale mancanza di interesse per le criptovalute, poiché il volume di ricerca di Google per " Ethereum " è sceso al livello più basso degli ultimi tre anni. Da luglio, Ethereum del 15% rispetto a quella dell’intera degli altcoin
Il periodo di consolidamento osservato per Bitcoin segue due catalizzatori di mercato contraddittori: anticipazioni riguardo alla possibilità che un ETF (exchange-traded fund) Bitcoin venga approvato negli Stati Uniti e preoccupazioni riguardo alla strategia di tasso di interesse “più alto più a lungo” perseguita dal Federal Reserve americana.
Gli analisti affermano che l'adozione di un ETF Bitcoin stimolerebbe la domanda di mercato per un importo di 600 miliardi di dollari, il che sarebbe positivo per il prezzo di BTC. Al contrario, un’inflazione più persistente aumenta la probabilità della Fed di mantenere tassi di interesse elevati in futuro, potenzialmente dannosi per asset più volatili come Bitcoin .
Un evento degno di nota che ha influenzato il valore di Ether è stata Cardano Charles Hoskinson nel 2018 riguardante la classificazione di Ether da parte del direttore della Securities and Exchange Commission degli Stati Uniti William Hinman come asset non di sicurezza. Inoltre, l'8 ottobre Hoskinson, cofondatore di Ethereum , ha affermato che la decisione dell'autorità di regolamentazione è stata influenzata dal "favoritismo".
Inoltre, gli investitori impegnati nel processo di convalida della rete sono diventati meno interessati allo staking Ethereum , poiché il rendimento è sceso dal 4,3% al 3,6% in meno di due mesi. Questa alterazione è avvenuta in concomitanza con un aumento dell’offerta di ETH a seguito della ridotta attività nel meccanismo di combustione, invertendo così la tendenza prevalente alla scarsità.
Il rischio di un “grado di concentrazione paradossalmente elevato” nella finanza decentralizzata ( DeFi ) è stato sottolineato il 12 ottobre dall’Autorité de Contrôle Pru dent iel et de Résolution (ACPR), una divisione della Banca centrale francese. Questo sviluppo ha acuito le preoccupazioni normative. . Per proteggere gli utenti, il rapporto ACPR raccomanda l’istituzione di regolamenti specifici che disciplinano trac .
