Gemini zahlt 5 Mio. US-Dollar, um CFTC-Klage über Bitcoin-Futures beizulegen

Gemini, die von den Winklevoss-Zwillingen gegründete Krypto-Börse, hat senken einen Scheck über 5 Millionen US-Dollar ausgestellt, um eine Klage mit der Commodity Futures Trading Commission (CFTC) beizulegen.

Der Fall hatte beschuldigte sie der Irreführung des Regulierungsbehörders beschuldigt, während sie versuchten, den ersten in den USA regulierten Bitcoin-Futures-Vertrag zu starten. Diese Einigung vermeidet einen Prozess, der für den 21. Januar angesetzt war, nur einen Tag nach Donald Trumps zweiter Amtseinführung als Präsident.

Gemini gab weder Schuld noch Leugnung zu, aber sie haben 5 Millionen US-Dollar verloren, und die CFTC ist zufrieden. Die Klage geht auf das Jahr 2022 zurück, als die CFTC behauptete, Gemini habe „falsche und irreführende Aussagen“ über ihre Fähigkeit zur Verhinderung von Manipulationen bei Bitcoin-Preisen getätigt.

Diese Preise sollten der Grundpfeiler von Derivaten auf Basis der Kryptowährung sein. Es ist nur eine von vielen Durchsetzungsmaßnahmen unter der Biden-Regierung, als Regulierungsbehörden versuchten, ihren Griff auf die Krypto-Branche zu festigen.

Gemini’s juristisches Desaster

Gemini’s Probleme begannen nicht mit der CFTC-Klage. In den Jahren 2017 und 2018 leitete das Büro des Bundesstaatsanwalts von Manhattan eine strafrechtliche Untersuchung im Zusammenhang mit den Bemühungen des Unternehmens ein, Bitcoin-Futures einzuführen.

Staatsanwälte forderten Laptops von zwei ehemaligen Gemini-Geschäftsführern – Benjamin Small und Shane Molidor – per Subpoena an, um Beweise für Fehlverhalten zu finden. Gemini übergab die Laptops, die firmeneigen waren, und die Untersuchung zog sich über Jahre hin.

Schließlich gaben die Staatsanwälte die Laptops zurück, und es wurden keine strafrechtlichen Anklagen erhoben. Benjamin Small, der ehemalige Chief Operating Officer von Gemini, war nicht nur Teil der Untersuchung – er wurde zum Whistleblower, nachdem er das Unternehmen verlassen hatte. Er behauptete, Gemini habe ihn gefeuert, weil er unangemessene Transaktionen gemeldet hatte, aber sein Versuch, das Unternehmen zu verklagen, ging nicht gut aus. Ein Schiedsrichter sprach gegen ihn und nannte sein Handeln „großfahrlässig“ und machte ihn für finanzielle Verluste bei Gemini verantwortlich.

Währenddessen wechselte Shane Molidor, der zuvor im Business Development tätig war, zum CEO von AscendEX, zuvor BitMax. Obwohl der Strafprozess abgeschlossen ist, bereiten die Laptops weiterhin Kopfschmerzen. Die CFTC möchte auf deren Inhalte für ihren Zivilprozess zugreifen.

Einer der Laptops ist reportedly verschlüsselt, und das Rechtsteam von Gemini jagt nach dem Passwort. Laut Gerichtsakten enthalten die Laptops Entwürfe und Überarbeitungen wichtiger Dokumente, die der CFTC vorgelegt wurden, was aufdecken könnte, wie Gemini sein Bitcoin-Futures-Produkt vermarktet hat.

Vorwürfe der Marktmanipulation: Die rauchende Pistole der CFTC

Die Regulierungsbehörden behaupten, Gemini habe Market Maker mit Geldern ausgestattet, um die Handelsaktivitäten auf ihrer Börse zu steigern. Dieser Schritt habe die Schutzmaßnahmen gegen Preismanipulation geschwächt. Gemini-Mitarbeiter schienen sich um das Selbsthandel (Self-Trading) – also wenn Händler bei sich selbst kaufen und verkaufen, um die Preise zu verzerren – nicht allzu große Sorgen zu machen.

In einer internen Nachricht, die in der Klage zitiert wird, sagte ein Mitarbeiter reportedly: „Sie sind Erwachsene; sie können das schon hinbekommen.“ Selbsthandel war auf der Plattform laut Gemini nicht weit verbreitet, insbesondere nachdem das Unternehmen im Mai 2017 Maßnahmen zur Verhinderung eingeführt hatte.

Die CFTC ließ sich das jedoch nicht gefallen. Der Regulierer argumentierte, dass die laxen Kontrollen von Gemini Händlern ermöglichten, Verhalten an den Tag zu legen, das die Bitcoin-Preise verzerren und die Glaubwürdigkeit des Futures-Marktes untergraben könnte.

Der Klageschrift lag auch der Fokus darauf, wie Gemini seine Prozesse der CFTC präsentierte. Laut dem Regulierer waren die Aussagen des Unternehmens während seines Antrags auf das Bitcoin-Futures-Produkt darauf ausgelegt, in die Irre zu führen.

Die Laptops, die im Mittelpunkt des Falls stehen, enthalten reportedly Kommunikation, die zeigt, wie Gemini-Mitarbeiter ihre Pitch-Präsentationen für die Regulierer diskutierten und überarbeiteten. Die CFTC ist der Ansicht, dass diese Beweise den vorsätzlichen Verschleierung wichtiger Details durch das Unternehmen beweisen könnten.