كانت شركة الخدمات المصرفية الاستثمارية UBS تدرس التأثير المحتمل لشراء منافسها المتعثر Credit Suisse في وقت مبكر من ديسمبر، قبل أشهر من ترتيب السلطات السويسرية لعملية الاستحواذ على عجل في مارس، وفقًا لإيداع تنظيمي.
اعتبارات UBS المبكرة
التقديم المقدم إلى هيئة الأوراق المالية والبورصة الأمريكية ( SEC ) أن بنك يو بي إس خلص في فبراير إلى أن الاستحواذ على بنك كريدي سويس لم يكن مرغوبا فيه، ولكن يجب عليه الاستعداد في حالة مواجهة منافسه "صعوبات مالية خطيرة".
يوفر هذا الكشف أوضح فكرة حتى الآن عن تفكير بنك UBS، حيث يُظهر أنه كان ينظر إلى منافسه المتعثر قبل أشهر من صفقة الإنقاذ التي نظمتها السلطات السويسرية.
وفي مارس، وافق المصرفي الاستثماري على الاستحواذ على بنك كريدي سويس مقابل ثلاثة مليارات فرنك سويسري (3.4 مليار دولار) وقال إنه سيتحمل خسائر تصل إلى خمسة مليارات فرنك، كجزء من عملية إنقاذ مدعومة بما يصل إلى 250 مليار فرنك من دعم الدولة. .
وفي شهر فبراير، قالت الهيئة التنظيمية المالية السويسرية FINMA إنها تراقب عن كثب بنك Credit Suisse نظرًا لتدفقاته "الكبيرة" إلى الخارج، لكنها لاحظت التأثير المثبت لمخزونات السيولة لديه.
قبل أيام فقط من عملية الإنقاذ، كانت الهيئة التنظيمية والبنك المركزي، على الرغم من التعهد بالتمويل إذا لزم الأمر، لا يزالان يعتقدان أن بنك كريدي سويس لا يزال سليما.
تدخلوا بعد أن واصل العملاء، الذين شعروا بعدم الاستقرار بسبب اضطرابات السوق الناجمة عن انهيار بنكين أمريكيين متوسطي الحجم، سحب الأموال من المؤسسة التي يبلغ عمرها 167 عاما والتي تعاني من الفضائح.
السباق لإغلاق عملية الاستحواذ
ومنذ ذلك الحين، تتسابق السلطات السويسرية وبنك UBS لإغلاق عملية الاستحواذ في أقرب وقت ممكن في محاولة للاحتفاظ بعملاء وموظفي Credit Suisse. وقال سيرجيو إيرموتي، الرئيس التنفيذي لـ UBS، إن البنك يهدف إلى إتمام الصفقة بحلول نهاية مايو أو أوائل يونيو.
وأشار UBS في الملف إلى أن الاندماج لا يزال يتطلب موافقة الجهات التنظيمية في الاتحاد الأوروبي والهند واليابان والمكسيك وكوريا الجنوبية.
وفي مارس 2023، حصل بنك UBS على موافقة مؤقتة من الجهات التنظيمية لمكافحة الاحتكار في الاتحاد الأوروبي، في حين وافق بنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي على استحواذ مجموعة UBS على الشركات الزميلة لبنك Credit Suisse في الولايات المتحدة.
وجاء في الملف أيضًا أنه يمكن إنهاء عملية الاندماج إذا لم يتم استيفاء "شروط الإغلاق" بحلول ديسمبر، ولكن لن يتم التعامل مع أي موافقات تنظيمية مفقودة على أنها انتهاك لهذه الشروط من قبل UBS.
Ermotti يتحدث عن الأعمال السويسرية لبنك Credit Suisse
كما كرر إرموتي موقف البنك الذي يتعامل معه بأن جميع الخيارات لا تزال مطروحة على الطاولة فيما يتعلق بأعمال بنك كريدي سويس السويسرية. وذكرت صحيفة NZZ am Sonntag يوم الأحد أن بنك UBS كان يعمل على فصل الوحدة المحلية لبنك Credit Suisse، ومن المتوقع أن يديرها رئيسه الحالي، أندريه هلفنشتاين.
وقال إرموتي إنه من السابق لأوانه تحديد رقم لعدد الوظائف التي سيتم إلغاءها نتيجة للاندماج. وأضاف: "لن يكون من الممكن تجنب خفض الوظائف".
أعلنت الشركة عن أرباح صافية قدرها 1.03 مليار دولار أمريكي للربع الأول، أي أقل من توقعات المحللين بصافي ربح يقارب 1.75 مليار دولار أمريكي لهذه الفترة، وذلك بسبب زيادة المخصصات البالغة 665 مليون دولار أمريكي في أعقاب دعوى قضائية تتعلق بالأوراق المالية المدعومة dent العقاري في الولايات المتحدة.
وعلى الرغم من الضربة التي لحقت بصافي الدخل، وصف إرموتي النتائج الأخيرة بأنها "قوية للغاية" وشدد على دور بنك UBS كمصدر للاستقرار في أعقاب الاستحواذ على بنك Credit Suisse.
