ليس سراً أن سوق التمويل التقليدي أصبح مرتعاً للممارسات الاستغلالية المصممة لاستغلال المقترضين المستضعفين. قروض يوم الدفع ذات الفائدة المرتفعة، والرسوم الخفية، وأساليب التحصيل العدوانية، وإعادة بيع القروض، ليست سوى أمثلة قليلة على هذه الممارسات غير الأخلاقية، حيث يفرض بعض المقرضين معدلات فائدة سنوية تصل إلى 400% ، مما يوقع المقترضين في دوامة ديون لا تنتهي.
بالإضافة إلى ذلك، يمكن لرسوم مثل رسوم التأسيس وغرامات السداد المبكر أن ترفع تكلفة القرض بشكل كبير، مما يشجع المقترضين على إعادة تمويل قروضهم المكشوفة بشكل متكرر وتراكم المزيد من الرسوم في كل مرة (وهي عملية تُعرف باسم "التلاعب بالقروض"). إن الخسائر المالية الناجمة عن هذه الممارسات الاستغلالية هائلة.
في تقريرٍ له، قدّر المركز الوطني لقانون المستهلك أن قروض التقسيط الاستغلالية تُكلّف الأمريكيين أكثر من 12 مليار دولار سنويًا كرسوم وفوائد. هذه القروض، التي غالبًا ما تُسوّق على أنها بديلٌ أكثر أمانًا، لا تزال تحمل رسومًا باهظة، وهي مصممة لإبقاء المقترضين في دوامة الديون. وبالمثل، دراسةٌ أجراها مكتب الحماية المالية للمستهلك (CFPB) عام 2017 أن أكثر من 80% من قروض يوم الدفع يتم تجديدها أو يتبعها قرضٌ آخر في غضون 14 يومًا، مما يُسلّط الضوء على الصعوبة التي يواجهها المستهلكون في سداد هذه القروض دون تكبّد ديونٍ إضافية.
ترسم هذه الإحصائيات صورة قاتمة لقطاع يزدهر على حساب اليأس المالي، مما يُبرز العبء المالي المتزايد على المستهلكين في الولايات ذات قوانين الإقراض المتساهلة. غالبًا ما يستهدف المقرضون الجشعون المجتمعات ذات الدخل المنخفض والأقليات وكبار السن، مما يدفعهم إلى معاناة مستويات هائلة من الضغط النفسي والتوترات الأسرية، بل وحتى الإفلاس.
تنظيف المستنقع
مع ظهور تقنية البلوك تشين، باتت هناك وفرة من الأدوات الشفافة وغير القابلة للتغيير، المصممة لتبسيط العمليات الحالية في سوق الإقراض. فعلى سبيل المثال، يمكنtracالذكية أتمتة شروط القروض، مما يضمن تنفيذها بدقة كما هو متفق عليه، دون أي بنود خفية. هذه الشفافية تجعل من الصعب على المقرضين إخفاء شروط مجحفة أو الانخراط في ممارسات خادعة.
علاوة على ذلك، تُسهّل طبيعة تقنية البلوك تشين اللامركزية الوصول إلى الخدمات المالية للجميع، مما يسمح بالإقراض بين الأفراد (P2P) وغير ذلك الكثير. في الواقع، تُقدّم منصات التمويل اللامركزي (DeFi) بالفعل قروضًا للمستخدمين بأسعار تنافسية للغاية، كما تُتيح لهم التواصل مع شريحة أوسع من المُقرضين، مما يُعزز المنافسة ويُخفّض التكاليف.
Zivoe إحدى المنصات الرائدة في هذه الثورة التي تقودها تقنية Web3 . وباعتبارها بروتوكول ائتمان مبني على Ethereum ، صُممت Zivoe لإحداث تغيير جذري في سوق قروض المستهلكين ذات الفائدة المرتفعة. ويتمثل نهجها الفريد في ربط السيولة على سلسلة الكتل بالمقترضين في العالم الحقيقي، مما يُسهم بفعالية في سد الفجوة بين التمويل التقليدي والتمويل DeFi .
نموذج زيفو بسيطٌ وفعّالٌ في آنٍ واحد. فهو يُصدر قروضًا عبر البلوك تشين لشركات الإقراض الاستهلاكي، مما يُمكّنها من تقديم قروض نقدية للمستهلكين بأسعار فائدة أقل بكثير. يُتيح هذا النموذج (B2B2C) لزيفو الاستفادة من مزايا تقنية البلوك تشين مع العمل ضمن الأطر المالية القائمة. ومن خلال توفير رأس مال أرخص لهذه الشركات، تُمكّن زيفو هذه الشركات من تقديم منتجات ائتمانية بأسعار معقولة للمستهلكين، مُتحديةً بذلك المُقرضين المُستغلّين.
تُعدّ إدارة المخاطر جانبًا بالغ الأهمية في أي عملية إقراض، وهنا أيضًا يبرز دور Zivoe. تُؤمَّن القروض التي تُصدرها المنصة من خلال شركة ذات غرض خاص (SPV)، والتي يحتفظ البروتوكول بحقوقها في حال عجز المُقرض الأصلي عن الوفاء بالتزاماته. يُقلّل هذا الهيكل بشكلٍ كبير من مخاطر الائتمان التي يُواجهها البروتوكول.
علاوة على ذلك، يوفر هذا النظام ملاذًا آمنًا في حالات التخلف عن السداد، حيث يمكن لشركة زيفو السيطرة على الشركة ذات الغرض الخاص وتصفية محفظة قروض المستهلكين التابعة لها. وأخيرًا، يمكن تخصيص أي أموال غير مُقرضة حاليًا لبروتوكولات DeFi ، مما يُولّد مصدر دخل إضافي. وهذا يضمن عدم تجميد رأس المال، مما يُسهم في تعزيز صحة البروتوكول واستدامته على المدى الطويل.
الحاجة إلى نظام بيئي تكافلي!
يبدو أن الكثيرين اليوم يعتقدون خطأً أن منصات الجيل الثالث من الإنترنت (Web3) تسعى إلى استبدال الأنظمة الاقتصادية التقليدية. إلا أن الواقع أكثر تعقيداً، فمنصات مثل زيفو لا تتنافس بالضرورة مع الهياكل التقليدية، بل تساعدها على أن تصبح أكثر شفافية ومساءلة.
كما سبق ذكره، توفر تقنية البلوك تشين مستوىً غير مسبوق من الشفافية. فكل معاملة، وكل بند من بنودtrac، وكل تغيير في الملكية، يُسجل بشكل دائم في سجل عام. هذا المستوى من الانفتاح يتناقض تمامًا مع الممارسات المبهمة التي غالبًا ما تسود قطاع التمويل التقليدي. ومن خلال دمج تقنية البلوك تشين في عملياتهم، يستطيع المقرضون التقليديون إظهار التزامهم بالعدالة والشفافية، مما يُعيد بناء الثقة مع المستهلكين.
